Від балів до токенів: шлях прогресивного зростання блокчейн-проектів

У сфері Блокчейн багато фахівців вважають, що проєкти без Токенів позбавлені основної мотивації. Але насправді більшість Блокчейн проєктів у дизайні токеноміки, операціях біржі та технічній інтеграції ще не досягли достатнього рівня зрілості.

Більш важливим є те, що на глобальному рівні випуск і використання Токенів стикається з складним регуляторним середовищем. Прямий випуск Токенів не лише створює величезний тягар відповідності для стартап-команд, але й може призвести до втрати контролю над операціями. Тому більш надійною стратегією є спочатку впровадження системи балів для стимулювання користувачів, а після стабілізації екосистеми поступово перетворити бали на Токен-активи на Блокчейні.

Цінність балів: від стимулювання до переходу

Переваги системи балів полягають у тому, що вона забезпечує проектам інструмент для перевірки ринку з низькими витратами, одночасно уникаючи юридичних ризиків на початковому етапі випуску токенів. Завдяки балам команда може надавати користувачам винагороди в додатку, підвищуючи їх лояльність і активність. Коли механізм балів поступово дозріє, його можна токенізувати, надаючи більше цінності та реалізуючи обіг на ланцюзі.

Ця модель не лише підвищила гнучкість операцій команди, але й може створити довіру користувачів та екосистемну основу через бали, закладаючи основу для майбутньої економіки токенів. Наприклад, платформа Блокчейн, що акцентує на自治і громади, заохочує користувачів голосувати та брати участь у управлінських завданнях через систему балів, а після стабілізації системи балів вводить токени на ланцюгу, дозволяючи користувачам більш наочно відчути цінність та роль токенів.

Наприклад, візьмемо недавній випуск токенів певної фінансової служби цифрових активів. Ця група була заснована в 2018 році і є лідером у сфері фінансових послуг цифрових активів в Азії. Група відома своєю всебічною екосистемою Web3, яка охоплює кілька ключових сфер, включаючи торгівлю, інвестування, токенізаційні послуги та інфраструктуру. Основними бізнесами є дві великі торгові платформи, одна з яких є першою ліцензованою біржею віртуальних активів у Гонконзі, що надає користувачам відповідні та безпечні торгові послуги; інша ж орієнтована на глобальних користувачів, пропонуючи різноманітні послуги торгівлі цифровими активами та має ліцензію класу F від Управління фінансів Бермуд.

Токен групи є ядром її екосистеми, розроблений з метою підтримки великої бізнес-мережі та підвищення рівня залученості користувачів. Загальний обсяг постачання зафіксований на 1 мільярд монет, випущений через закрите розподілення, що дозволяє уникнути юридичних та регуляторних ризиків, пов’язаних з публічними продажами. Цей спосіб розподілу безпосередньо пов’язує вартість токена з активністю екосистеми, що робить її більш стійкою. У реальних сценаріях застосування токен отримує кілька функцій. На біржі його можна використовувати для сплати комісії платформи, а також надає власникам знижки на комісії за торгівлю, значно знижуючи торгові витрати. Крім того, як основний інструмент стимулювання громади, він сприяє залученню користувачів до будівництва екосистеми через різноманітні програми винагород, підвищуючи активність громади. Користувачі, які володіють цим токеном, також можуть отримати пріоритетний доступ до нових продуктів і послуг, що ще більше покращує користувацький досвід. Такий різноманітний дизайн застосування робить токен не лише функціональним токеном, але й ключовим двигуном для сприяння синергії в екосистемі.

Модель випуску токенів і сценарії їх використання в групі надали цінний досвід для стартап-команд. У процесі випуску та просування токенів вони застосували такі стратегії:

1. Екологічні стимули та розподіл: Токен не був розповсюджений через публічний продаж, а був розподілений через внутрішній екологічний стимул. Така модель уникає ризику порушення законодавства про цінні папери, одночасно ефективно збільшуючи базу утримувачів токенів через механізм винагород.

2. Завдання, що базуються на аеродропах: користувачі отримують Токени як винагороду за виконання певних завдань. Цей спосіб не лише підвищує відчуття участі користувачів у екосистемі, але й сприяє активності спільноти та поширенню бренду. Наприклад, раніше за допомогою екологічних заходів винагороджували Токенами, щоб стимулювати користувачів ділитися та просувати екосистемний контент.

3. Бізнес та технології в поєднанні: Токени в реальних застосуваннях інтегрують різні функції, такі як участь в управлінні, сплата комісій та обмін екосистемними послугами тощо. Такий дизайн токеноміки відповідає бізнес-логіці та сприяє глибокому застосуванню Блокчейн-технологій у фінансовій сфері.

Ця поступова модель перетворення балів у токени не тільки дозволяє проекту уникати ненадобних ризиків відповідності, але й зміцнює довіру користувачів до проекту та їхню прихильність.

Двосторонній виграшний шлях для відповідності та бізнес-перевірки

Шлях від балів до токенів є ключовим для легалізації проєкту та необхідним етапом комерційної перевірки. Як підприємці Web3, якщо випуск токенів також є в вашій майбутній дорожній карті, можливо, почати з балів — це більш підходящий шлях розвитку. Ми можемо провести конкретний аналіз з таких чотирьох аспектів:

1. Ринкове підтвердження стимулювання користувачів

Незалежно від того, чи йдеться про традиційні централізовані бали, чи про проекти токенів, орієнтовані на майбутнє, основною проблемою, яку потрібно вирішити, є питання прийнятності з боку користувачів. Основна цінність ранніх систем балів полягає в тому, що вони надають сторонам проекту інструмент для тестування ринку з низькими витратами. Завдяки механізму винагороди балами команди можуть спостерігати за прийнятністю та лояльністю користувачів до проекту. Наприклад, додаток, що спеціалізується на децентралізованому обміні знаннями, може розробити правила винагороди балами: користувачі отримують бали за завантаження якісного контенту, а контент, який отримує лайки або збереження, також може отримати додаткові бали. Така форма, з одного боку, приваблює ранніх користувачів до участі, з іншого боку, накопичує дані проекту, надаючи реальне обґрунтування для подальшої токенізації економічної моделі. А дані про витрати балів також відображають переваги користувачів щодо різних платіжних послуг. Ця ринкова верифікація не лише підвищує ефективність роботи проекту на початковому етапі, але й вказує напрямок для подальшого дизайну токенів.

2. Вибір моменту для токенізації

Практично кажучи, токенізація є природним продовженням системи балів, але вибір часу має поєднуватися з базою користувачів, екосистемою та технологічною підготовкою. Спочатку шляхом системи балів стимулювали користувачів до участі в карбуванні та торгівлі, а після досягнення зрілості системи балів поступово переходили до токенізації, ця стратегія ефективно уникнула проблем з непродажем токенів або втратою користувачів через "недосконалі технології, ненадійна екосистема". Наприклад, один проект NFT, після року роботи його системи балів, в перший день виходу токену досягнув обсягу торгівлі понад мільйон доларів. Це вміння обирати час токенізації стало важливим прикладом для стартапів.

3. Баланс між відповідністю та фінансуванням

Багато команд помилково вважають, що Токен є єдиним інструментом для залучення інвестицій. Але насправді, моделі фінансування можуть бути більш гнучкими. Для більшості стартап-команд у Блокчейн, на ранніх стадіях цілком можна використовувати модель акціонерного фінансування для залучення коштів. На цій основі, якщо в майбутньому проекту потрібно випустити Токен, сторони можуть чітко погодити в угоді акціонерів, що, коли проект досягне певної стадії, інвесторам буде виділено певний відсоток Токенів. Цей підхід задовольняє фінансові потреби команди та уникає ризиків комплаєнсу, пов'язаних із прямим продажем Токенів. Крім того, багато стартапів залучають кваліфікованих інвесторів або інвестиційні фонди через створення закордонних компаній, одночасно поєднуючи механізми винагороди за бали для підвищення лояльності користувачів. Це допомагає забезпечити комплаєнс при фінансуванні, а також підвищити оцінку проекту через перевірку даних користувачів та комерційних сценаріїв. Цей підхід задовольняє потреби в фінансуванні та уникає ризиків комплаєнсу на етапі продажу Токенів.

4. Взаємодійна верифікація технологій та застосувань

Взаємодія між технологією та бізнес-сценаріями є ключем до успіху токенізації проекту. Наприклад, блокчейн-проект, що спеціалізується на торгівлі зеленою енергією, на початковому етапі через систему винагород заохочував домогосподарства завантажувати дані про споживання електроенергії та заходи з енергозбереження, накопичуючи величезний масив даних про енергію. На етапі технічної перевірки платформа обмінювала бали на екологічні токени, поєднуючи офлайн-дані про енергію з смарт-контрактами в мережі, завершуючи перехід від балів до токенів. Перевага цієї моделі полягає в тому, що бали не лише є інструментом заохочення користувачів, а й можуть надати реальні дані про сценарії в тестуванні технологічних застосувань, допомагаючи команді виявляти проблеми та коригувати стратегії. Лише після багаторазових коригувань моделі, токен офіційно створює відкритий ризиковий пул, що значно знижує ризик невдачі після запуску.

Завдяки вищезазначеній стратегії команда не лише може поступово просувати відповідність проекту, а й ефективно перевіряти його комерційну цінність та потреби користувачів, закладаючи міцну основу для майбутньої економіки Токен.

Підсумок

Від балів до Токенів — це не лише еволюція бізнес-моделі, а й шлях підприємництва, що поєднує ринкову валідацію та інновації в сфері регулювання. У контексті все більш складного глобального регуляторного середовища стартап-команди повинні відмовитися від ілюзії "одразу все в одному", впроваджуючи поетапну стратегію, починаючи з балів, накопичуючи дані через ринкову валідацію, оптимізуючи механізми, а потім перетворюючи успішний досвід на активи в Блокчейн.

Ця модель "поступової токенізації" не лише знижує юридичні ризики на ранніх етапах проєкту, але й робить процес перевірки комерційної вартості більш природним і ефективним. Блокчейн-підприємці можуть знайти свою точку прориву в складному і мінливому ринковому середовищі, лише постійно експериментуючи та оптимізуючи в рамках законодавства. В інтернет-підприємництві важливі невеликі, але швидкі кроки, але в дослідженнях у сфері блокчейну, можливо, справжнім "швидким" є стабільний і обережний підхід.