Криптоактиви ринку коливаються вниз, але ознаки повернення капіталу поступово проявляються

Цього тижня ринок криптоактивів загалом демонструє коливальне падіння, індекс ринкових настроїв знизився з 11% до 8%. Капіталізація стабільних монет почала швидко зростати, USDT досягла 142,7 мільярда, USDC досягла 57,2 мільярда, зростаючи відповідно на 0,49% та 2,32%, що свідчить про те, що інституційні кошти знову заходять на ринок, переважно з американськими інвестиціями.

Хоча нещодавні економічні дані та позиція Федеральної резервної системи зменшили побоювання щодо економічної рецесії, ринок також почав враховувати три зниження процентних ставок цього року, починаючи з травня, проте це не покращило ринкові настрої. Навпаки, коливання цін на біткойн, викликані неоднозначною політикою, посилили паніку на ринку, і більшість альткойнів показали результати гірші за базовий індекс.

Аналіз об'єктів зростання

BTC

Біткойн останнім часом демонструє слабкі результати, що в основному зумовлено такими факторами:

1. Макрорівень: Тарифна політика Трампа спричинила занепокоєння щодо інфляції, угода між США та Україною щодо мінеральних ресурсів відкладена, невизначеність щодо зниження процентних ставок Федеральної резервної системи зростає.

2. Біткоїн сам по собі: після високої консолідації частина довгострокових власників і великих гравців почали розпродавати, бракує нових позитивних новин і припливу коштів, стратегічні резерви біткоїнів Трампа виявились нижчими за очікування.

3. Інституційні продажі: інституції на чолі з BlackRock продовжують зменшувати свої активи.

Однак, існують і причини для оптимізму:

1. Економічні дані та позиція Федеральної резервної системи зменшили занепокоєння щодо рецесії, ринок почав закладати три зниження ставок цього року.

2. Дані з блокчейну показують, що більшість власників не продавали активи під час цього падіння, а, навпаки, накопичували.

Sмонета

Незважаючи на те, що токен S цього тижня знизився разом із ринком, основи Sonic залишаються стабільними:

1. TVL зріс на 9,23%, основні DeFi проекти також зросли.

2. APY на проектах в ланцюзі залишається високим, наприклад, APY ліквіднісного пулу Beets досягає 30%.

3. Процентна ставка за кредитами зросла з 10% до 14%, що свідчить про зростання попиту на кредити.

4. Денний дохід 210 тисяч доларів, займає 6 місце серед публічних блокчейнів, висока активність DeFi.

AAVE

AAVE цього тижня зросла на 21,38%, демонструючи відмінні результати:

1. TVL зросла на 5.86%, займаючи друге місце серед 20 найкращих проектів DeFi.

2. Внести пропозиції щодо оптимізації управління та токеноміки, включаючи викуп, підвищення винагороди за стейкінг тощо.

3. Білий дім підтримує скасування правил звітності DeFi, що сприятиме розвитку галузі.

БЕРА

Хоча ціна BERA знизилася, дані на ланцюзі Berachain продовжують зростати:

1. Темпи зростання TVL провідних DEX, кредитування та LSD проектів сповільнились, але все ще зростають.

2. Infrared Finance та BEX виросли помітно, зростання становить відповідно 31.15% та 25.22%.

3. Високі APY проекти продовжують привертати користувачів, такі як WBERA стейкінг APY від Infrared Finance, що досягає 120%.

Аналіз об'єктів для продажу

мавпи

1. NFT та GameFi втрачають увагу, їх ринок займають мем-монети.

2. 16 березня буде розблоковано 15,37 мільйона APE, що становить 1,54% від загальної заблокованої кількості, що призведе до тиску на продаж.

APT

1. Хоча було подано заявку на ETF, але вона не була включена до списку криптоактивів, згаданого Трампом.

2. 12 березня буде розблоковано 11,3 мільйона APT, що становить 1% від загальної заблокованої кількості, що може створити тиск на продаж.

МЕРЛ

1. TVL значно знизився на 12.44%, основні екологічні проекти MerlinSwap та Pell Network знизилися на 34.33% та 87.11% відповідно.

2. Загальна продуктивність екосистеми BTC була незадовільною, зниження BTC призвело до виведення коштів з застави.

3. Ціна монети поки що не зазнала великого падіння, можливо, стикається з ризиком корекції.

ТОН

1. TVL продовжує знижуватись, цього тижня знизився на 10,68%.

2. Зниження популярності ігор на блокчейні, погіршення ефекту заробітку для користувачів.

3. Загалом, у секторі SocialFi спостерігається занепад, бракує успішних проєктів.

Аналіз актуальних напрямків

Aave

1. Надати пропозиції щодо оптимізації управління та економічної моделі токенів, включаючи викуп, підвищення винагороди за стейкінг тощо.

2. Білий дім підтримує скасування правил звітності по DeFi-транзакціях, що сприятиме розвитку галузі.

3. Програма викупу демонструє потужну фінансову спроможність і диверсифіковану структуру доходів.

4. Може стати початком нової хвилі викупів у сфері DeFi.

Berachain

1. TVL зросла на 17.21%, досягнувши 34.49 мільярдів доларів, займаючи шосте місце.

2. Головним чином покладається на високий APY для залучення користувачів, наприклад, APY стейкінгу WBERA від Infrared Finance досягає 120%.

3. Частка ончейн-стейкінгу в обсязі обігу становить близько 30%, все ще є простір для зростання.

4. Засновник заявив про постійний викуп часток ранніх інвесторів, щоб зменшити пропозицію.

Важливі події наступного тижня

1. 12 березня: оприлюднено річний показник CPI США за лютий
2. 13 березня: Конференція Web3 Amsterdam 2025

Підсумок

Цього тижня ринок криптоактивів коливається вниз, ринковий настрій пригнічений. Але зростання капіталізації стабільних монет свідчить про відновлення фінансів, деякі проекти, такі як Aave та Berachain, показують вражаючі результати. Інвесторам слід звернути увагу на дані в ланцюгу, політичні тенденції та майбутні події розблокування токенів, щоб скористатися можливостями та уникнути ризиків.