Onchain analiz şirketi Glassnode, 12. gününde, en son kripto varlık (sanat para) piyasa raporunda, Bitcoin (BTC) ve Ethereum'un (ETH) şu anda tarihi olarak önemli bir direnç seviyesine yaklaştığını belirtti.
Ethereum fiyatı yükselişini hızlandırdı ve 2021 Aralık'tan bu yana en yüksek seviyeye ulaştı. Yazım anında, tüm zamanların en yüksek değerine (4,828 dolar) %3.1 uzaklıkta bir ivme gösteriyor. Glassnode, Ethereum'un tarihsel olarak altcoinlerin genel performansını gösteren bir gösterge olarak işlev gördüğünü, ancak son yükselişin risk eğrisinin ötesinde spekülatif hareketleri tetiklediğini analiz ediyor.
Ana alts (Ethereum, XRP, Solana, Dogecoin) için son 1 haftalık fiyat dalgalanma oranı aşağıdaki gibidir ve Temmuz'dan Ağustos'a kadar iyi bir performans sergiledi.
Ethereum：+25.5%
XRP：+16.2%
Solana: +%13.6
Dogecoin: +%25.5
Bu tür altcoinlerin geniş bir yükseliş hareketi, yatırımcılar tarafından spekülatif hareketlerin aktif hale geldiğini gösteriyor, rapor belirtiyor. Bitcoin'in dominansı (piyasa değerinin yüzde oranı) son iki ayda %65'ten %59'a düştü, bu da yatırım fonlarının altcoin pazarına akışını destekliyor.
Altkoin piyasasındaki canlılık nedeniyle, ana altkoinler genelinde açılmamış pozisyonlar hızla arttı ve piyasa rekoru olan 47 milyar dolara (yaklaşık 6.9 trilyon yen) ulaştı. Bu durum, kaldıraçtaki artışı gözler önüne seriyor ve "ani ve yansıtıcı fiyat dalgalanmalarının olasılığı artıyor" diye uyarıyor Glassnode.
Bitcoin, tarihinin en yüksek değerini güncelledi.
Bitcoin, Temmuz'da 112.000 dolara kadar düştü, ancak ardından toparlandı ve 14'ünde tarihindeki en yüksek seviyeyi güncelledi.
Glassnode, Bitcoin'in yükselişinin on-chain güçlü temellerle desteklendiğini belirtiyor.
Dolaşımdaki arzın %95'i kârda: Kâr elde edilen dolaşım arzının oranı, düzeltme dönemlerinde bile güçlü bir şekilde devam ediyor. Çoğunluk (%95) yatırımcı, gerçekleşmemiş kârları tutmaya devam ediyor.
Kısa Süreli Yatırımcıların Soğukkanlı Yaklaşımı: Temmuz'daki düşüşte bile, yeni katılımcıların gerçekleşen zararları sınırlı kaldı ve pozisyonlarını korudular.
Piyasa satış baskısı minimum: Tutma süresine dayalı kar durumu göstergesi analizi, çoğu yatırımcının fiyat düşüşlerinde bile karı koruduğunu gösteriyor.
Bu göstergeler, Bitcoin pazarının sağlam olduğunu ve yatırımcı güveninin güçlü olduğunu göstermektedir.
dikkat edilmesi gereken fiyat seviyeleri
Glassnode, Ethereum ve Bitcoin'in bir sonraki fiyat hedefinin kriterleri hakkında somut sayılar gösterdi.
Ethereum'un bir sonraki önemli direnç noktası, aktif gerçekleşim fiyatının (son işlem gören varlıklara sınırlı ortalama satın alma fiyatı) +1 standart sapması olan 4,700 dolardır (yaklaşık 688,500 yen). Bu seviyenin, satış baskısının artmaya başladığı yerler olduğu raporda belirtildi. Tarihsel olarak, 2024 Mart ayındaki yükseliş döneminde zirve noktası olmuş ve 2020-2021 boğa döngüsü sırasında birkaç kez direnç olarak işlev görmüştür.
Ethereum'un gelecekteki gelişmeleriyle ilgili olarak, "Bu seviyenin net bir şekilde aşılması, daha spekülatif bir aşamanın başlangıcını gösterebilir, ancak aynı zamanda, duygu tersine dönerse ani bir geri çekilme riski de artar," raporda özetleniyor.
Bitcoin için, kısa vadeli yatırımcıların ortalama maliyet fiyatı (+1σ) 127,000 dolar (yaklaşık 1,860,000 yen) önemli bir direnç seviyesi olacaktır. Bu fiyat açıkça aşıldığında, bir sonraki hedef olan 144,000 dolar (+2σ: yaklaşık 2,112,000 yen) gündeme gelebilir, ancak güçlü bir satış baskısı da beklenmektedir.
Volatilite Tahmini
Rapor, opsiyon piyasasındaki fiyat dalgalanmalarının eğilimlerine de değindi. İmplied volatilite (IV: piyasanın öngördüğü fiyat dalgalanma oranı) yıllardır en düşük seviyede ve bu, traderların yakın gelecekte büyük fiyat dalgalanmaları beklemediği anlamına geliyor.
Bu tür bir durumun devam etme olasılığı da var, ancak geçmiş eğilimler, bu tür sakin piyasalardan sonra genellikle ani dalgalanmaların geldiğini belirtiyor. "Riskin yeniden değerlendirilmesi" nedeniyle, kaosla birlikte fiyatlarda ani dalgalanmaların görüldüğüne de dikkat çekiyor.
Ayrıca, 6 aylık ve 1 aylık IV oranlarından, opsiyon traderlarının kısa vadeden çok daha uzun vadeli belirsizliği büyük ölçüde fiyatladığı analiz edilmektedir. Önümüzdeki 6 ay içinde, volatilitenin önemli ölçüde artacağına işaret edilmektedir.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
Glassnode analizi, Ethereum ve Bitcoin'in üst direnç hattını aşma olasılığı nedir?
Onchain analiz şirketi Glassnode, 12. gününde, en son kripto varlık (sanat para) piyasa raporunda, Bitcoin (BTC) ve Ethereum'un (ETH) şu anda tarihi olarak önemli bir direnç seviyesine yaklaştığını belirtti.
Ethereum fiyatı yükselişini hızlandırdı ve 2021 Aralık'tan bu yana en yüksek seviyeye ulaştı. Yazım anında, tüm zamanların en yüksek değerine (4,828 dolar) %3.1 uzaklıkta bir ivme gösteriyor. Glassnode, Ethereum'un tarihsel olarak altcoinlerin genel performansını gösteren bir gösterge olarak işlev gördüğünü, ancak son yükselişin risk eğrisinin ötesinde spekülatif hareketleri tetiklediğini analiz ediyor.
Ana alts (Ethereum, XRP, Solana, Dogecoin) için son 1 haftalık fiyat dalgalanma oranı aşağıdaki gibidir ve Temmuz'dan Ağustos'a kadar iyi bir performans sergiledi.
Bu tür altcoinlerin geniş bir yükseliş hareketi, yatırımcılar tarafından spekülatif hareketlerin aktif hale geldiğini gösteriyor, rapor belirtiyor. Bitcoin'in dominansı (piyasa değerinin yüzde oranı) son iki ayda %65'ten %59'a düştü, bu da yatırım fonlarının altcoin pazarına akışını destekliyor.
Altkoin piyasasındaki canlılık nedeniyle, ana altkoinler genelinde açılmamış pozisyonlar hızla arttı ve piyasa rekoru olan 47 milyar dolara (yaklaşık 6.9 trilyon yen) ulaştı. Bu durum, kaldıraçtaki artışı gözler önüne seriyor ve "ani ve yansıtıcı fiyat dalgalanmalarının olasılığı artıyor" diye uyarıyor Glassnode.
Bitcoin, tarihinin en yüksek değerini güncelledi.
Bitcoin, Temmuz'da 112.000 dolara kadar düştü, ancak ardından toparlandı ve 14'ünde tarihindeki en yüksek seviyeyi güncelledi.
Glassnode, Bitcoin'in yükselişinin on-chain güçlü temellerle desteklendiğini belirtiyor.
Bu göstergeler, Bitcoin pazarının sağlam olduğunu ve yatırımcı güveninin güçlü olduğunu göstermektedir.
dikkat edilmesi gereken fiyat seviyeleri
Glassnode, Ethereum ve Bitcoin'in bir sonraki fiyat hedefinin kriterleri hakkında somut sayılar gösterdi.
Ethereum'un bir sonraki önemli direnç noktası, aktif gerçekleşim fiyatının (son işlem gören varlıklara sınırlı ortalama satın alma fiyatı) +1 standart sapması olan 4,700 dolardır (yaklaşık 688,500 yen). Bu seviyenin, satış baskısının artmaya başladığı yerler olduğu raporda belirtildi. Tarihsel olarak, 2024 Mart ayındaki yükseliş döneminde zirve noktası olmuş ve 2020-2021 boğa döngüsü sırasında birkaç kez direnç olarak işlev görmüştür.
Ethereum'un gelecekteki gelişmeleriyle ilgili olarak, "Bu seviyenin net bir şekilde aşılması, daha spekülatif bir aşamanın başlangıcını gösterebilir, ancak aynı zamanda, duygu tersine dönerse ani bir geri çekilme riski de artar," raporda özetleniyor.
Bitcoin için, kısa vadeli yatırımcıların ortalama maliyet fiyatı (+1σ) 127,000 dolar (yaklaşık 1,860,000 yen) önemli bir direnç seviyesi olacaktır. Bu fiyat açıkça aşıldığında, bir sonraki hedef olan 144,000 dolar (+2σ: yaklaşık 2,112,000 yen) gündeme gelebilir, ancak güçlü bir satış baskısı da beklenmektedir.
Volatilite Tahmini
Rapor, opsiyon piyasasındaki fiyat dalgalanmalarının eğilimlerine de değindi. İmplied volatilite (IV: piyasanın öngördüğü fiyat dalgalanma oranı) yıllardır en düşük seviyede ve bu, traderların yakın gelecekte büyük fiyat dalgalanmaları beklemediği anlamına geliyor.
Bu tür bir durumun devam etme olasılığı da var, ancak geçmiş eğilimler, bu tür sakin piyasalardan sonra genellikle ani dalgalanmaların geldiğini belirtiyor. "Riskin yeniden değerlendirilmesi" nedeniyle, kaosla birlikte fiyatlarda ani dalgalanmaların görüldüğüne de dikkat çekiyor.
Ayrıca, 6 aylık ve 1 aylık IV oranlarından, opsiyon traderlarının kısa vadeden çok daha uzun vadeli belirsizliği büyük ölçüde fiyatladığı analiz edilmektedir. Önümüzdeki 6 ay içinde, volatilitenin önemli ölçüde artacağına işaret edilmektedir.