Bit Küçük Geyik Kasım İşletme Verileri Analizi ve İş Perspektifi Beklentisi
Bit Kuzu (ABD borsa kodu BTDR), yakın zamanda Kasım ayına ait işletme verilerini açıkladı. Piyasanın en çok dikkatini çeken konu, A2 madencilik makinesi (Sealminer A2) resmi olarak seri üretime geçmesi ve ilk parti olarak 30.000 adet satışa sunulmasıdır. Bu, şirketin kendi geliştirdiği çipler ve madencilik makinesi üretimi alanında önemli bir ilerleme kaydettiğini göstermektedir.
Son altı ayda, Xiao Lu A2 madencilik çipinin ve A3 madencilik çipinin ilk üretim sürecini başarıyla tamamladı. Kamuya açık bilgilere göre, A2 madencisinin işletim parametreleri mevcut pazarda lider konumda. Henüz resmi olarak piyasaya sürülmemiş olan A3 madencisi için, bilinen parametrelere bakıldığında, dünya genelinde tekil hash gücü en yüksek ve enerji tüketimi en iyi olan madenci olma potansiyeline sahip. A3 madencisinin kısa vadede öncelikle şirketin kendi madencilik gücünü dağıtmak için kullanılacağı, dışa satış olasılığının ise düşük olduğu tahmin ediliyor.
Elektrik santrali inşası açısından, Kasım ayı sonu itibarıyla şirket, Amerika Birleşik Devletleri, Norveç ve Bhutan'da toplam 895MW elektrik santrali kurulumunu tamamladı. Ayrıca, 1645MW'lık projelerin inşaatı devam ediyor ve bunlardan 1415MW'ın 2025 yılı ortalarına kadar tamamlanması bekleniyor. Şirket, daha fazla elektrik santrali projesinin satın alınmasına odaklanan bir departman da kurdu ve 2026'da 1GW'den fazla elektrik santrali kapasitesinin eklenmesi bekleniyor. Dikkate değer olan, şirketin tüm kendi işletmelerindeki elektrik santralleri için ortalama elektrik fiyatının 0.04 dolar/kWh'den daha az olması ve bu durumun sektörde önemli bir avantaj sağlamasıdır.
Model tahminlerine göre, Bit küçük geyik kendi madencilik tesisinin kapalı kalma fiyatı yaklaşık 35.000 dolardır. Bitcoin fiyatı 150.000 doları aştığında, kendi madencilik tesisinin vergi öncesi kar artış hızı Bitcoin fiyatındaki artış hızını geçecektir. Bitcoin fiyatı 200.000 dolara ulaştığında, kendi madencilik tesisinin vergi öncesi kar oranının %80'e yaklaşması beklenmektedir.
Ancak, piyasa Bit Koyun'un ilk büyüme eğrisi hakkında iki büyük endişe taşımaktadır:
Madencilik makinelerinin satışı ve kendi kullanımı arasındaki oran sorunu. 2025 ortalarına kadar, şirketin elektrik alanı rezervlerinin 2.3GW'a ulaşması beklenmektedir. Eğer tamamen A3 madencilik makineleri ile donatılırsa, kendi madencilik gücü yaklaşık 220EH/s olacaktır ki bu da o dönemde toplam ağ madencilik gücünün yaklaşık %20'sine tekabül etmektedir. Şirketin mevcut nakit durumu ve potansiyel finansman ihtiyaçları göz önüne alındığında, 2025 sonrasında şirketin genel nakit akışının sorun olmayacağı öngörülmektedir. Madencilik makineleri satışının ve madencilik işinin birleşimi, şirketin ürettiği bitcoini elinde tutmasına olanak verecek, böylece satış yapmasına gerek kalmayacaktır.
Diğer büyük madencilik makinesi üreticileriyle rekabet durumu. Kamu verileri ve laboratuvar verilerine göre, Xiao Lu madencilik makinelerinin performansı ve kendi maliyetleri açısından güçlü bir rekabet avantajına sahiptir.
Geleneksel madencilik işinin yanı sıra, Bit Xiao Lu da yeni büyüme alanlarına açılıyor. Şirket, AI hesaplama gücü inşası için Nvidia H200 çiplerini akıllı bulut hizmetlerinin TIER3 veri merkezlerinde dağıtmaya başladı. Bu, 2018 yılında şirketin kurucusu Wu Jihan tarafından ortaya atılan "hesaplama gücünün güzelliği" felsefesiyle örtüşüyor ve şirketin gelecekteki teknolojik gelişmelere dair öngörüsünü sergiliyor.
Sektör araştırma raporlarına göre, Kuzey Amerika'daki başlıca Bit madencilik şirketlerinin elektrik dağıtım planları 1GW'yi aşarken, 2028 yılına kadar yaklaşık 6000MW'lık bir dağıtımın tamamlanması bekleniyor, bu da Kuzey Amerika veri merkezlerinin elektrik talebinin %56'sını karşılayacak. Bit Deyi, kısa vadede en az 200MW elektrik kullanarak Nvidia'nın yüksek kaliteli çiplerini dağıtmayı planlıyor ve MEGA 7 gibi müşterilere, COREWEAVE'e benzer bir işletim modeli ile bulut çağrı hizmetleri sunmaya başlayacak.
Yatırım açısından bakıldığında, Bit小鹿 şu anda oldukça potansiyelli bir gelişim aşamasında. Şirketin birinci büyüme eğrisi (madenci satışı ve kendi madencilik sahası) ile ikinci büyüme eğrisi (AI hesaplama gücü) senkronize bir şekilde yükselme potansiyeline sahip ve bu, onu ABD borsa madencilik hisseleri arasında en iyi fiyat-performans oranına sahip varlıklardan biri haline getirebilir.
Ancak, şirketin doğru bir şekilde değerlenmesi hala zorluklarla karşı karşıya. Sadece madencilik makineleri satışını veya kendi madencilik tesislerinin karını dikkate almak, şirketin gerçek işletme durumunu tam olarak yansıtmakta zorlanıyor. Mevcut Kuzey Amerika ana akım madencilik hisseleri şirketlerinin ortalama 1.7 milyar dolar/EH için değerleme yöntemine dayanarak, önümüzdeki iki yıl içinde, Xiao Lu'nun gerçek kendi madencilik tesisi büyüklüğünün 120-220EH/s arasında olacağı tahmin edilmektedir; bu da yaklaşık 20.4 milyar ile 37.4 milyar dolar arasında bir piyasa değerine karşılık geliyor ve mevcut hisse fiyatına göre 4.8-9.7 katlık bir artış potansiyeli var.
Yatırımcıların dikkat etmesi gereken başlıca riskler arasında Bitcoin fiyatındaki dalgalanma riski ve potansiyel yaptırımların neden olabileceği TSMC akış riski bulunmaktadır.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
14 Likes
Reward
14
5
Repost
Share
Comment
0/400
EyeOfTheTokenStorm
· 08-09 02:43
Ayı Piyasası sadece konuşmakla olmaz, boğa koşusu da övünmekle olmaz, 5 yıllık birikimle, Botlar senin kadar piyasayı anlamıyor.
Lütfen stilize bir yanıt ver.
View OriginalReply0
AirdropHuntress
· 08-08 18:22
Oh, başka bir Emiciler Tarafından Oyuna Getirilmek başladı.
Bit Küçük Geyik bir dönüm noktasına ulaşıyor: Mining Ekipmanı üretimi ve AI Bilgi İşlem Gücü ikili stratejisi.
Bit Küçük Geyik Kasım İşletme Verileri Analizi ve İş Perspektifi Beklentisi
Bit Kuzu (ABD borsa kodu BTDR), yakın zamanda Kasım ayına ait işletme verilerini açıkladı. Piyasanın en çok dikkatini çeken konu, A2 madencilik makinesi (Sealminer A2) resmi olarak seri üretime geçmesi ve ilk parti olarak 30.000 adet satışa sunulmasıdır. Bu, şirketin kendi geliştirdiği çipler ve madencilik makinesi üretimi alanında önemli bir ilerleme kaydettiğini göstermektedir.
Son altı ayda, Xiao Lu A2 madencilik çipinin ve A3 madencilik çipinin ilk üretim sürecini başarıyla tamamladı. Kamuya açık bilgilere göre, A2 madencisinin işletim parametreleri mevcut pazarda lider konumda. Henüz resmi olarak piyasaya sürülmemiş olan A3 madencisi için, bilinen parametrelere bakıldığında, dünya genelinde tekil hash gücü en yüksek ve enerji tüketimi en iyi olan madenci olma potansiyeline sahip. A3 madencisinin kısa vadede öncelikle şirketin kendi madencilik gücünü dağıtmak için kullanılacağı, dışa satış olasılığının ise düşük olduğu tahmin ediliyor.
Elektrik santrali inşası açısından, Kasım ayı sonu itibarıyla şirket, Amerika Birleşik Devletleri, Norveç ve Bhutan'da toplam 895MW elektrik santrali kurulumunu tamamladı. Ayrıca, 1645MW'lık projelerin inşaatı devam ediyor ve bunlardan 1415MW'ın 2025 yılı ortalarına kadar tamamlanması bekleniyor. Şirket, daha fazla elektrik santrali projesinin satın alınmasına odaklanan bir departman da kurdu ve 2026'da 1GW'den fazla elektrik santrali kapasitesinin eklenmesi bekleniyor. Dikkate değer olan, şirketin tüm kendi işletmelerindeki elektrik santralleri için ortalama elektrik fiyatının 0.04 dolar/kWh'den daha az olması ve bu durumun sektörde önemli bir avantaj sağlamasıdır.
Model tahminlerine göre, Bit küçük geyik kendi madencilik tesisinin kapalı kalma fiyatı yaklaşık 35.000 dolardır. Bitcoin fiyatı 150.000 doları aştığında, kendi madencilik tesisinin vergi öncesi kar artış hızı Bitcoin fiyatındaki artış hızını geçecektir. Bitcoin fiyatı 200.000 dolara ulaştığında, kendi madencilik tesisinin vergi öncesi kar oranının %80'e yaklaşması beklenmektedir.
Ancak, piyasa Bit Koyun'un ilk büyüme eğrisi hakkında iki büyük endişe taşımaktadır:
Madencilik makinelerinin satışı ve kendi kullanımı arasındaki oran sorunu. 2025 ortalarına kadar, şirketin elektrik alanı rezervlerinin 2.3GW'a ulaşması beklenmektedir. Eğer tamamen A3 madencilik makineleri ile donatılırsa, kendi madencilik gücü yaklaşık 220EH/s olacaktır ki bu da o dönemde toplam ağ madencilik gücünün yaklaşık %20'sine tekabül etmektedir. Şirketin mevcut nakit durumu ve potansiyel finansman ihtiyaçları göz önüne alındığında, 2025 sonrasında şirketin genel nakit akışının sorun olmayacağı öngörülmektedir. Madencilik makineleri satışının ve madencilik işinin birleşimi, şirketin ürettiği bitcoini elinde tutmasına olanak verecek, böylece satış yapmasına gerek kalmayacaktır.
Diğer büyük madencilik makinesi üreticileriyle rekabet durumu. Kamu verileri ve laboratuvar verilerine göre, Xiao Lu madencilik makinelerinin performansı ve kendi maliyetleri açısından güçlü bir rekabet avantajına sahiptir.
Geleneksel madencilik işinin yanı sıra, Bit Xiao Lu da yeni büyüme alanlarına açılıyor. Şirket, AI hesaplama gücü inşası için Nvidia H200 çiplerini akıllı bulut hizmetlerinin TIER3 veri merkezlerinde dağıtmaya başladı. Bu, 2018 yılında şirketin kurucusu Wu Jihan tarafından ortaya atılan "hesaplama gücünün güzelliği" felsefesiyle örtüşüyor ve şirketin gelecekteki teknolojik gelişmelere dair öngörüsünü sergiliyor.
Sektör araştırma raporlarına göre, Kuzey Amerika'daki başlıca Bit madencilik şirketlerinin elektrik dağıtım planları 1GW'yi aşarken, 2028 yılına kadar yaklaşık 6000MW'lık bir dağıtımın tamamlanması bekleniyor, bu da Kuzey Amerika veri merkezlerinin elektrik talebinin %56'sını karşılayacak. Bit Deyi, kısa vadede en az 200MW elektrik kullanarak Nvidia'nın yüksek kaliteli çiplerini dağıtmayı planlıyor ve MEGA 7 gibi müşterilere, COREWEAVE'e benzer bir işletim modeli ile bulut çağrı hizmetleri sunmaya başlayacak.
Yatırım açısından bakıldığında, Bit小鹿 şu anda oldukça potansiyelli bir gelişim aşamasında. Şirketin birinci büyüme eğrisi (madenci satışı ve kendi madencilik sahası) ile ikinci büyüme eğrisi (AI hesaplama gücü) senkronize bir şekilde yükselme potansiyeline sahip ve bu, onu ABD borsa madencilik hisseleri arasında en iyi fiyat-performans oranına sahip varlıklardan biri haline getirebilir.
Ancak, şirketin doğru bir şekilde değerlenmesi hala zorluklarla karşı karşıya. Sadece madencilik makineleri satışını veya kendi madencilik tesislerinin karını dikkate almak, şirketin gerçek işletme durumunu tam olarak yansıtmakta zorlanıyor. Mevcut Kuzey Amerika ana akım madencilik hisseleri şirketlerinin ortalama 1.7 milyar dolar/EH için değerleme yöntemine dayanarak, önümüzdeki iki yıl içinde, Xiao Lu'nun gerçek kendi madencilik tesisi büyüklüğünün 120-220EH/s arasında olacağı tahmin edilmektedir; bu da yaklaşık 20.4 milyar ile 37.4 milyar dolar arasında bir piyasa değerine karşılık geliyor ve mevcut hisse fiyatına göre 4.8-9.7 katlık bir artış potansiyeli var.
Yatırımcıların dikkat etmesi gereken başlıca riskler arasında Bitcoin fiyatındaki dalgalanma riski ve potansiyel yaptırımların neden olabileceği TSMC akış riski bulunmaktadır.
Lütfen stilize bir yanıt ver.