Duas práticas de modelo de ações em blockchain: Análise comparativa entre xStocks e Robinhood
Recentemente, a tokenização de ações suscitou um intenso debate na indústria, destacando-se o xStocks apoiado pela Backed e o modelo de uma determinada plataforma de negociação. Em comparação, o modelo de tokenização de ações do xStocks é mais aberto e combinável, permitindo que usuários comuns negociem livremente na blockchain; enquanto a determinada plataforma de negociação está disponível apenas para usuários na área da União Europeia que possuem regulamentação clara, e não permite transferências para endereços não conformes. Este artigo explorará as diferenças entre esses dois modelos através de múltiplos conjuntos de dados.
Análise do modo xStocks
situação de negociação
xStocks atualmente suporta 61 ações, das quais 10 já realizaram transações na blockchain. Até 2 de julho, o volume total de transações de SPY, TSLA, CRCL, MSTR e NVDA ultrapassou 1 milhão de dólares. Além disso, AAPL, GOOGL, QQQ, META e AMZN também apresentaram transações de usuários. Algumas plataformas de negociação Meme também lançaram uma área de negociação xStocks.
Após obter o apoio de duas plataformas de negociação, o volume de negociação da xStocks cresceu significativamente. No dia 1 de julho, o volume de negociação diário atingiu 6,641,000 dólares, com mais de 6,500 usuários ativos e mais de 17,800 transações. Entre elas, o volume de negociação diário de TSLA, SPY e CRCL superou 1,000,000 dólares.
mecanismo de operação
xStocks adota o modelo de 1 token ancorado a 1 ação. Investidores profissionais ou investidores em conformidade podem solicitar uma conta Backed para comprar ações através do Backed, que auxilia esses investidores de nível um a adquirir ações por meio de corretores e a custodiar as ações em uma instituição terceira. Posteriormente, o Backed, através do xStocks, cunha a quantidade de ações adquiridas em uma quantidade correspondente de tokens e os devolve aos investidores de nível um. Os investidores de nível um com uma conta Backed podem emitir e resgatar tokens de ações a qualquer momento.
Fonte de liquidez
O direito de emissão de tokens de ações está concentrado nas mãos de investidores profissionais de primeira linha, mas a liquidez depende principalmente dos formadores de mercado das bolsas. A xStocks colabora com as bolsas não apenas para fornecer um canal de distribuição, mas também para fazer da bolsa uma parte do processo de emissão primária, utilizando os recursos de seus formadores de mercado para fornecer liquidez. A atividade comercial e a profundidade do pool de liquidez estão inter-relacionadas; quanto mais ativa a negociação, maior a disposição para fornecer liquidez.
Para aumentar ainda mais a liquidez, a xStocks planeja colaborar com cadeias públicas e DEX de destaque, utilizando tokens de protocolos DeFi de terceiros para incentivar e guiar investidores de varejo a fornecer liquidez para tokens de ações. Até agora, sabe-se que a xStocks está colaborando com o agregador DEX Jupiter e o protocolo de empréstimo Kamino na Solana.
Análise do modelo de ações em blockchain de uma plataforma de negociação
Implementação técnica
A plataforma escolheu emitir tokens de ações na Arbitrum, tendo já implantado 213 tipos de tokens ou estando em fase de testes. O processo de implantação custou apenas 5,35 dólares, com um custo médio de apenas 0,03 dólares por token. As baixas taxas de transação são um dos fatores importantes para a escolha da Arbitrum. No futuro, a plataforma planeja desenvolver uma cadeia proprietária baseada na Arbitrum.
Tentativa de inovação
A plataforma anunciou que irá lançar os primeiros tokens de ações de empresas não cotadas globalmente, incluindo OpenAI e SpaceX. Esta iniciativa torna as criptomoedas o Pre-Market de ações de empresas não cotadas de alto potencial, permitindo que os usuários de criptomoedas tenham acesso a ações prestes a serem listadas mais cedo do que os investidores tradicionais em ações. Atualmente, a plataforma já cunhou 2.309 tokens OpenAI(o).
Medidas de conformidade
Os contratos de tokens de ações da plataforma incorporam requisitos de conformidade. Cada transferência deve verificar o registro de carteiras aprovadas (KYC/AML), esses tokens podem não ser capazes de interagir com DeFi, mas as exchanges centralizadas com função de distribuição podem se beneficiar. Mesmo os usuários da União Europeia que compram ações na blockchain não poderão transferir tokens de ações para endereços não registrados na lista, tais transferências serão bloqueadas.
vai ser lançado em breve
Exceto a OpenAI, o endereço relacionado à plataforma já definiu metadados para 79 tokens de ações implantados, incluindo a própria plataforma, Trump Media & Technology Group, GameStop e outros, bem como Schwab US Dividend Equity ETF, Yieldmax MSTR Option Income Strategy e outros ETFs. Alguns tokens de ações que já tiveram metadados definidos foram levemente cunhados.
Conclusão
xStocks e o modelo de ações em blockchain de uma certa plataforma de negociação têm suas características distintas. O xStocks foca mais na abertura e na combinabilidade, enquanto a certa plataforma de negociação segue rigorosamente os requisitos de conformidade. Ambos os modelos estão explorando caminhos para trazer ativos financeiros tradicionais para o mundo do blockchain, e o desenvolvimento futuro merece atenção contínua.
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ValidatorVibes
· 2h atrás
sem permissão ou morte, não vou mentir, este bs centralizado precisa acabar
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SurvivorshipBias
· 08-05 20:26
Deixe de jogar, mais tarde ou mais cedo a regulamentação irá encerrar.
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ReverseFOMOguy
· 08-05 20:25
Sinto que tudo está a envolver-se em conformidade, está difícil ganhar dinheiro.
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RugPullAlarm
· 08-05 20:25
Conformidade? Hehe Endereço na cadeia tudo é endereço de velhos idiotas em Cobertura
Comparação entre o modelo de ações xStocks e Robinhood: Abertura VS Conformidade
Duas práticas de modelo de ações em blockchain: Análise comparativa entre xStocks e Robinhood
Recentemente, a tokenização de ações suscitou um intenso debate na indústria, destacando-se o xStocks apoiado pela Backed e o modelo de uma determinada plataforma de negociação. Em comparação, o modelo de tokenização de ações do xStocks é mais aberto e combinável, permitindo que usuários comuns negociem livremente na blockchain; enquanto a determinada plataforma de negociação está disponível apenas para usuários na área da União Europeia que possuem regulamentação clara, e não permite transferências para endereços não conformes. Este artigo explorará as diferenças entre esses dois modelos através de múltiplos conjuntos de dados.
Análise do modo xStocks
situação de negociação
xStocks atualmente suporta 61 ações, das quais 10 já realizaram transações na blockchain. Até 2 de julho, o volume total de transações de SPY, TSLA, CRCL, MSTR e NVDA ultrapassou 1 milhão de dólares. Além disso, AAPL, GOOGL, QQQ, META e AMZN também apresentaram transações de usuários. Algumas plataformas de negociação Meme também lançaram uma área de negociação xStocks.
Após obter o apoio de duas plataformas de negociação, o volume de negociação da xStocks cresceu significativamente. No dia 1 de julho, o volume de negociação diário atingiu 6,641,000 dólares, com mais de 6,500 usuários ativos e mais de 17,800 transações. Entre elas, o volume de negociação diário de TSLA, SPY e CRCL superou 1,000,000 dólares.
mecanismo de operação
xStocks adota o modelo de 1 token ancorado a 1 ação. Investidores profissionais ou investidores em conformidade podem solicitar uma conta Backed para comprar ações através do Backed, que auxilia esses investidores de nível um a adquirir ações por meio de corretores e a custodiar as ações em uma instituição terceira. Posteriormente, o Backed, através do xStocks, cunha a quantidade de ações adquiridas em uma quantidade correspondente de tokens e os devolve aos investidores de nível um. Os investidores de nível um com uma conta Backed podem emitir e resgatar tokens de ações a qualquer momento.
Fonte de liquidez
O direito de emissão de tokens de ações está concentrado nas mãos de investidores profissionais de primeira linha, mas a liquidez depende principalmente dos formadores de mercado das bolsas. A xStocks colabora com as bolsas não apenas para fornecer um canal de distribuição, mas também para fazer da bolsa uma parte do processo de emissão primária, utilizando os recursos de seus formadores de mercado para fornecer liquidez. A atividade comercial e a profundidade do pool de liquidez estão inter-relacionadas; quanto mais ativa a negociação, maior a disposição para fornecer liquidez.
Para aumentar ainda mais a liquidez, a xStocks planeja colaborar com cadeias públicas e DEX de destaque, utilizando tokens de protocolos DeFi de terceiros para incentivar e guiar investidores de varejo a fornecer liquidez para tokens de ações. Até agora, sabe-se que a xStocks está colaborando com o agregador DEX Jupiter e o protocolo de empréstimo Kamino na Solana.
Análise do modelo de ações em blockchain de uma plataforma de negociação
Implementação técnica
A plataforma escolheu emitir tokens de ações na Arbitrum, tendo já implantado 213 tipos de tokens ou estando em fase de testes. O processo de implantação custou apenas 5,35 dólares, com um custo médio de apenas 0,03 dólares por token. As baixas taxas de transação são um dos fatores importantes para a escolha da Arbitrum. No futuro, a plataforma planeja desenvolver uma cadeia proprietária baseada na Arbitrum.
Tentativa de inovação
A plataforma anunciou que irá lançar os primeiros tokens de ações de empresas não cotadas globalmente, incluindo OpenAI e SpaceX. Esta iniciativa torna as criptomoedas o Pre-Market de ações de empresas não cotadas de alto potencial, permitindo que os usuários de criptomoedas tenham acesso a ações prestes a serem listadas mais cedo do que os investidores tradicionais em ações. Atualmente, a plataforma já cunhou 2.309 tokens OpenAI(o).
Medidas de conformidade
Os contratos de tokens de ações da plataforma incorporam requisitos de conformidade. Cada transferência deve verificar o registro de carteiras aprovadas (KYC/AML), esses tokens podem não ser capazes de interagir com DeFi, mas as exchanges centralizadas com função de distribuição podem se beneficiar. Mesmo os usuários da União Europeia que compram ações na blockchain não poderão transferir tokens de ações para endereços não registrados na lista, tais transferências serão bloqueadas.
vai ser lançado em breve
Exceto a OpenAI, o endereço relacionado à plataforma já definiu metadados para 79 tokens de ações implantados, incluindo a própria plataforma, Trump Media & Technology Group, GameStop e outros, bem como Schwab US Dividend Equity ETF, Yieldmax MSTR Option Income Strategy e outros ETFs. Alguns tokens de ações que já tiveram metadados definidos foram levemente cunhados.
Conclusão
xStocks e o modelo de ações em blockchain de uma certa plataforma de negociação têm suas características distintas. O xStocks foca mais na abertura e na combinabilidade, enquanto a certa plataforma de negociação segue rigorosamente os requisitos de conformidade. Ambos os modelos estão explorando caminhos para trazer ativos financeiros tradicionais para o mundo do blockchain, e o desenvolvimento futuro merece atenção contínua.