TRONオンチェーンの巨額資金流動：ある決済プラットフォームのオンチェーン活動分析

最近、「某支付プラットフォーム」と呼ばれるシステムが規制当局の高い関心を引きました。このプラットフォームは、詐欺資金の受け取り、移転、引き出しに関与していると疑われており、特にTRONネットワーク上でUSDTを使用して頻繁に操作が行われています。そのオンチェーン行動の特徴を深く理解するために、あるセキュリティ会社がブロックチェーンの反マネーロンダリング追跡ツールと公開データに基づいて詳細なデータ分析パネルを構築し、TRONチェーン上でのUSDTの出入金行動を包括的に分析しました。

オンチェーン資金の流れの概況

入出金総額

分析によると、2024年1月1日から2025年6月23日までの期間に:

• 引き出し総額は57,246,854,379 USDTに達しました
• 入金額の合計は54,475,887,524 USDTです。

この2つの数字はどちらも500億USDTを超えており、これはこのプラットフォームが過去1年半にわたって大量の資金の出入りがあったことを示しています。注目すべきは、出金額が常に預金額を上回っており、両者の差額は27.71億USDTに達し、明らかな「資金の純流出」の特徴を示しています。

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang Pay

毎週の資金移動

データによると、このプラットフォームの資金流動は常に活発な状態を維持しており、以下の3つの時点で顕著なピークが見られました：

1. 2024年7月8日：明らかなピークが初めて現れ、入金と出金の両方が10億USDTを突破しました。
2. 2025年3月:引き出し額は11億USDT近くです。
3. 2025年5月：引き出し額が再び11億USDTを超える。

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuione Pay

トランザクション数の分析

2024年2月から、出金取引件数は階段状に増加し、2025年5月12日にはピークに達し、1日にほぼ15万件に近くなり、「高頻度出金」の特徴を示しています。

比較すると、入金取引の数は全体的に増加しているものの、変動は比較的小さい。入金件数は着実に増加し、毎日約14万件に達し、プラットフォーム全体のユーザーの活発度は明らかに低下していないことを示している。

注目すべきは、2025年3月と5月の出金額のピークが取引件数の同期した増加に伴っており、2つのピークがほぼ重なっていることです。

! オンチェーンの「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang支払い

ユーザー行動分析

アクティブユーザー数

2024年初以来、このプラットフォームのTRONオンチェーン上のアクティブな入金アドレス数は3万未満から8万を超えるまで増加し、安定した成長トレンドを示しています。ここでの入金アドレスはおおよそユーザー数と見なすことができ、引き出しアドレスはユーザーがカスタマイズした受信アドレスであり、実際のユーザー数と直接同一視することはできません。入金アドレス数の持続的な増加は、プラットフォームが依然として新しいユーザーを引き付け続けていることを示していますが、成長速度は鈍化傾向を示しています。

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang Pay

アクティブアドレス分析

引き出しアドレスTop 3

1. TWS84SZ2GE2EgyZDCrfVuEJXpoXYuBxteS: 8億1,600万USDTを出金
2. T9yFi9yxwBUjMbHwBFKDdwFdBwvzUAqBfR: 5億8,000万USDTを出金
3. TTSSC4TEYtQMAMURND6i1FPYaaBJMGY4ed: 5億1,200万USDTを出金

これらのアドレスの最初の取引記録は2023年に遡り、長期間にわたりアクティブな状態を保ち、オンチェーンの活動の痕跡が豊富です。その中で、最初のアドレスは複数のプラットフォームのホットウォレットからの出金を行っているだけでなく、高リスクとしてマークされたアドレスとの相互作用もあります。2番目のアドレスは、ある保証プラットフォームが管理しているウォレットである疑いがあります。3番目のアドレスは、複数の取引プラットフォームと相互作用を行ったことがあります。

! オンチェーン「Phantom」:550億USDT以上の送金の背後にあるHuiwang支払い

入金アドレスTop 3

1. TL8TBpubVzBr1UWPXBXU8Pci5ZAip9SwEf: 16億6,500万USDTを入金
2. TPEpdLYtHr8cN1Jbwf6CGNB9Ppho7L2otr: 4億4,900万USDTを入金
3. TM1zzNDZD2DPASbKcgdVoTYhfmYgtfwx9R: 4億3,600万USDTを入金

その中で、最初のアドレスの入金額は16億USDTに達し、出金額が最も高いアドレスの1.3倍で、最初の取引は2022年に遡ることができ、疑わしくもある保証プラットフォームが管理するウォレットアドレスである可能性があります。さらに2つのアドレスは、ある取引プラットフォームのホットウォレットアドレスである可能性があります。

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang Pay

###アクティブタイム解析

10のランダムに選択された一般ユーザーアドレスの操作時間(UTC)を統計した結果、次のことがわかりました：

• 出金取引は主にUTC時間の01:00-16:00に集中しており、その中でも07:00-13:00が高頻度の時間帯です。
• 入金操作は主にUTC時間の03:00-10:00に集中しており、出金アドレスのアクティブな時間帯と一部重なっています。

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang Pay

国際的な規制の動向

最近、複数の国際規制当局と法執行機関がこのプラットフォームおよび関連する実体に対して一連の行動を取っています：

• 2024年7月、あるブロックチェーン分析会社が報告したところによると、そのプラットフォームに関連するアドレスが凍結され、金額は約3000万USDTにのぼる。
• 2025年5月、アメリカ財務省は、アメリカの金融機関がこのグループに代理口座サービスを提供することを禁止することを提案し、これを「ネット犯罪者の選択市場」と呼びました。
• 国連薬物犯罪事務所は報告の中で、このプラットフォームが東南アジアの"ネット詐欺産業化エコシステム"の一部となっていることを指摘しました。
• 複数のブロックチェーン分析会社の報告によると、このプラットフォームに関連する複数の暗号犯罪チャンネルがソーシャルプラットフォームによって禁止され、疑わしい取引金額が巨額にのぼっています。

これらのデータと分析は、プラットフォームのオンチェーン活動をさらに理解するための基盤を提供し、現在の暗号通貨分野が直面している規制の課題とリスクを反映しています。

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang Pay

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang Pay

! チェーンの「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang支払い

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang Pay