Perspective VC sur la frénésie des Memecoin : nouveau champ de bataille d'investissement ou piège à liquidité ?
Le Meme a connu une phase de germination lente de 2013 à 2019, suivie d'une période chaotique de changements rapides de 2020 à 2022, pour finalement entrer dans une période de développement rapide de 2023 à 2024, obtenant ainsi une reconnaissance et une base d'audience largement répandues en tant que domaine unique.
Le taux de rotation quotidien moyen de Meme est d'environ 11 %, tandis que DeFi est de 5 %, Layer2 est de 7 %, et le taux de rotation quotidien moyen de Layer1 est de 4 %. Ce ratio met non seulement en évidence la haute liquidité de Meme, mais indique également un intérêt et une fréquence de trading élevés des utilisateurs pour Meme.
À la fin du troisième trimestre 2024, la part de marché de Meme dans l'ensemble du marché des cryptomonnaies est passée de 0,87 % il y a deux ans à 2,58 % aujourd'hui, avec une tendance de croissance continue. Si l'on effectue une simple simulation de régression linéaire, cette part atteindra 3,54 % en 2025 et 7,81 % en 2030.
Meme est un Layer1 levier, c'est-à-dire qu'en cas d'amélioration du marché, il peut y avoir une hausse de 5 à 10 fois environ pour le Layer1.
Les mèmes de type animal et les mèmes de culture cultuelle sont des types à suivre sur le long terme. En revanche, d'autres catégories de mèmes sont souvent liées à des tendances à court terme, leur attention et leur popularité peuvent rapidement augmenter puis diminuer.
En 2024, l'industrie et le marché subissent une restructuration drastique. Dans le contexte de la mauvaise performance de nombreux projets soutenus par des VC lors de leur lancement, le Meme, en revanche, émerge comme une nouvelle force incontournable. L'essor du mode PvP, l'effet de richesse généré par les frappes uniques, ainsi que la Solana, qui est extrêmement favorable au Meme, ont tous montré une brillance unique au cours de cette année. La nouvelle génération de représentants du Meme, Murad, est rapidement devenue une personnalité populaire dans le monde des Memes grâce à son discours sur le Supercycle. Cependant, derrière cette frénésie du Meme, quels changements ont réellement eu lieu ? Du point de vue des VC, comment devons-nous nous impliquer ? Toutes ces questions méritent une exploration approfondie.
Panorama du marché des mèmes : origines, évolutions et analyse des données du marché
Origine et impact
Le mème, en tant que phénomène de diffusion culturelle, est étroitement lié à l'histoire humaine. Originaire des langues, croyances et coutumes des sociétés anciennes, il se propage au sein des groupes par imitation et apprentissage. L'émergence d'Internet a considérablement accéléré la diffusion des mèmes, qui circulent rapidement entre les utilisateurs sous forme d'images, de vidéos, de textes, et d'emojis, en raison de leur humour, de leur ironie ou de leur résonance. Les mèmes répondent au besoin des individus d'exprimer des émotions, de partager des opinions et d'établir des connexions lors d'interactions sociales. Ils reflètent les tendances sociales, la psychologie de groupe et les changements culturels. Leur propagation et leur popularité sont influencées par l'attractivité du contenu, l'environnement de diffusion, l'acceptation par la communauté et l'influence des KOL.
Dans le Web2, la culture Meme a principalement vu le jour et s'est développée sur deux plateformes : 4chan et Reddit. 4chan est le berceau du célèbre Meme Pepe the Frog, où se rassemblent de nombreux contenus liés à Pepe Meme et sa culture dérivée. En même temps, 4chan est aussi un terreau pour les bandes dessinées Boy's Club, nous offrant une perspective importante pour comprendre la culture Meme. Reddit, quant à lui, a donné naissance à des Memes classiques comme Dogecoin et Success Kid. Grâce à l'atmosphère communautaire active et à une base d'utilisateurs solide de ces deux plateformes, elles restent encore aujourd'hui des lieux de naissance pour de nombreux nouveaux Memes. En plus de ces deux plateformes, d'autres réseaux sociaux populaires (comme X et Telegram) ont également vu émerger certains Memes populaires. Par exemple, le chien dogwifhat, une image d'un chien portant un bonnet en laine rose, ce Meme a créé une forme de culture totem "chapeau" dans la communauté dès ses débuts, de nombreux utilisateurs et personnalités connues partageant des images de chiens portant des chapeaux.
Évolution et développement
Commencé avec le Web2, passionné par le Web3. Dans cet article, nous regroupons les Mèmes et leurs monnaies associées sous le terme "Meme", sans faire de distinction spécifique. En rétrospective sur le développement des Mèmes, nous remarquons qu'ils n'étaient pas visibles dans les premières étapes et n'ont pas reçu suffisamment d'attention. En nous référant aux cycles de marché haussier et baissier de l'industrie, nous pouvons diviser la ligne de développement des Mèmes en trois phases : phase émergente (de 2013 à 2019), phase chaotique (de 2020 à 2022), phase de développement rapide (de 2023 à 2024). En consultant les données statistiques d'historique de CoinMarketCap, les données de Coingecko sur les monnaies uniques, les informations historiques des moteurs de recherche et le contenu des réseaux sociaux, nous pouvons avoir une compréhension plus complète de l'évolution des Mèmes.
Au 31 décembre 2019, à ses débuts, Dogecoin était la seule crypto-monnaie de type Meme dans le classement des 100 premières par capitalisation boursière, se situant au 34e rang. En regardant entre 2013 et 2019, les crypto-monnaies de type Meme n'ont pas occupé une place significative sur le marché. Pendant cette période, l'industrie était en pleine phase de construction rapide des infrastructures, tout le monde explorait divers concepts nouveaux. Les nouvelles crypto-monnaies dominantes étaient généralement celles ayant une capacité de traitement des transactions plus efficace et des temps de confirmation plus rapides, ou de nouvelles blockchains avec de puissantes fonctionnalités de contrats intelligents. Pour les crypto-monnaies de type Meme, le défi réside dans le fait qu'elles nécessitent non seulement des coûts élevés pour établir un support, mais aussi que la construction de la liquidité est difficile, ce qui entraîne un faible volume de transactions et une difficulté à obtenir un large soutien des échanges centralisés. Ainsi, durant la période de démarrage des monnaies Meme, à part Dogecoin, qui se distingue par le mème "Doge" et possède un effet de propagation significatif, il n'y avait pas beaucoup d'autres monnaies Meme capables de survivre sur le marché.
La période chaotique qui a commencé en 2020, plus précisément en août 2020, a été déclenchée par la vague d'IDO engendrée par le DeFi Summer. Le DeFi Summer, en menant les IDO, a permis aux gens de construire de la Liquidité sur la chaîne à faible coût, d'offrir des transactions et de créer rapidement des scénarios de trading. Cela a permis l'émission de tokens à faible coût, circulant directement sur le marché secondaire sans passer par les échanges. Ce contexte a donné naissance à un certain nombre de Meme sur la chaîne. Parmi les Meme coins qui ont survécu durant cette période figurent SHIB, FLOKI et PEOPLE. Cependant, ces premiers Meme coins n'ont pas été pris au sérieux par le marché, leur popularité reposant principalement sur des concepts spéculatifs. De plus, la popularité des Meme durant la période chaotique est souvent survenue dans un contexte de surabondance de Liquidité dans l'industrie, apparaissant généralement comme le dernier relais après une montée alternée de plusieurs secteurs. Il convient de mentionner que les Meme ont également gagné une large attention en raison de leur association avec des célébrités, en particulier les déclarations continues d'Elon Musk sur Dogecoin en 2021, qui ont non seulement provoqué des fluctuations de prix très significatives pour Dogecoin, mais ont également propulsé Dogecoin vers de nouveaux sommets en termes de capitalisation boursière, avec une expansion notable de la communauté.
Avec l'arrivée de l'année 2023, la tendance des Meme coins continue de s'intensifier, avec l'émergence de divers types de Meme coins, tels que BONK, PEPE, CHEEMS, le Bitcoin lié à la culture Cult (HarryPotterObamaSonic10Inc) et SPX (SPX6900), WIF et MOG, entre autres. Pendant cette période, les types de Meme coins commencent à se diversifier, et d'autres blockchains publiques comme Solana se font également remarquer. En 2024, le développement des Meme coins entre directement dans une phase d'accélération, avec l'apparition constante de nouvelles devises telles que BOME, NEIRO en petites lettres et GOAT, chacune ayant ses propres caractéristiques. Les Meme coins sont officiellement reconnus comme une catégorie à part entière, bénéficiant d'une large reconnaissance et d'une base d'audience.
En analysant les données sur la part de marché et la performance des 600 meilleures capitalisations du marché des cryptomonnaies pour les Memes de 2013 à 2024, nous pouvons clairement observer la croissance de la capitalisation des Memes ainsi que l'expansion de leurs types et de leurs quantités. Pendant cette période, la capitalisation des Memes a non seulement connu une croissance significative, mais leurs variétés et leurs quantités ont également augmenté. À la fin du troisième trimestre 2024, la part de marché des Memes dans l'ensemble du marché des cryptomonnaies est passée de 0,87 % il y a deux ans à 2,58 % aujourd'hui, et la tendance à la hausse se poursuit. Si nous faisons une simple simulation de régression linéaire, cette part devrait atteindre 3,54 % en 2025 et 7,81 % en 2030.
Peut-être que nous avons un jour douté que les Memes ne soient qu'un phénomène éphémère, qui se tairait rapidement après la frénésie. Cependant, avec l'étude et la compréhension des Memes, nous croyons que notre point de vue a changé. Les Memes ne disparaissent pas, mais innovent constamment, chaque cycle d'époque pouvant donner naissance à un nouveau Meme phare. Cependant, derrière ces Memes phares éblouissants se cache une réalité cruelle, qui nous rappelle que nous devons toujours garder notre calme et notre lucidité.
Analyse des données de marché
En analysant le développement et les données historiques des Meme, nous pouvons avoir une idée générale de sa tendance de développement. Ainsi, étudier la configuration actuelle du marché peut nous fournir une perspective intuitive pour observer les changements des points chauds du marché et le flux des fonds. Ci-dessous, nous approfondissons les indicateurs macroéconomiques du secteur des Meme, y compris la capitalisation boursière, l'activité de trading et le volume de trading quotidien moyen, ainsi que d'autres indicateurs clés. Ces analyses révèlent non seulement les dernières dynamiques du secteur des Meme, mais montrent également sa trajectoire de développement future.
Changements de la capitalisation boursière et du nombre : Les variations de la capitalisation boursière et du nombre en circulation de Meme peuvent refléter la demande et le niveau d'acceptation du marché. Bien que certains tokens Meme aient une capitalisation boursière relativement faible, l'augmentation du nombre de Meme indique un intérêt croissant de la communauté pour l'ensemble du secteur. Par rapport à d'autres secteurs (Layer1/Layer2/DeFi), Meme est de loin en tête en termes de capitalisation boursière totale et de nouveaux ajouts au cours des deux dernières années.
Activité de trading : L'activité de trading et le taux de rotation des tokens Meme sont généralement supérieurs à ceux des autres secteurs. Selon les données de CoinMarketCap, la capitalisation boursière totale des tokens Meme est d'environ 50 milliards de dollars, avec un volume de transactions quotidien d'environ 5 milliards de dollars, ce niveau d'activité transactionnelle est bien plus élevé que celui des autres secteurs. En moyenne, le taux de rotation quotidien des tokens Meme est d'environ 11 %, tandis que le taux de rotation quotidien des tokens DeFi est d'environ 5 %, celui des Layer2 est d'environ 7 %, et celui des Layer1 est de 4 %. Ce ratio met non seulement en évidence la haute liquidité des tokens Meme, mais indique également un intérêt et une fréquence de trading élevés de la part des utilisateurs. Pour les tokens Meme qui se situent au-dessus du niveau sectoriel, en particulier ceux avec des volumes de transactions plus élevés, ils deviennent souvent des cibles de recherche de fonds sur le marché.
Nouvelle hausse des Meme coins et faible taux de succès : Le marché des Memes voit l'émergence constante de nouveaux tokens, dont les hausses dépassent parfois celles des cryptomonnaies majeures comme le BTC. Cela indique que le domaine des tokens Meme présente une volatilité élevée et des opportunités spéculatives. Cependant, parmi les nombreux nouveaux Memes, en prenant par exemple les données de Pump fun, moins de 2 % des Memes lancés réussissent, et seulement 0,23 % maintiennent une capitalisation boursière supérieure à 1M, ce qui signifie que la probabilité de survivre à l'épreuve du temps est extrêmement faible.
Volume de transactions énorme et nouveaux utilisateurs : Les Memes peuvent générer un volume de transactions énorme et possèdent un groupe d'utilisateurs relativement fidèles. Par conséquent, pour les CEX, l'inscription de pièces de monnaie Meme peut devenir une stratégie importante pour attirer du trafic et des utilisateurs. Prenons l'exemple du marché au comptant de Binance, parmi les 30 paires de trading les mieux classées en termes de volume, 20 % sont des Memes.
Rareté des Memes de premier choix : Les Memes de niveau bleu sont relativement rares. Face à des centaines de milliers de Memes, ceux qui peuvent vraiment être qualifiés de premier choix représentent moins de 1 %. Prenons l'exemple des Memes enregistrés sur le site Coinmarketcap, bien que de nouveaux Memes apparaissent constamment sur le marché, ceux qui résistent à l'épreuve du temps et se démarquent sont très rares. De plus, la distribution de la capitalisation boursière dans le secteur des Memes montre également une loi de Pareto évidente : la capitalisation boursière totale du secteur est principalement tirée par moins de 10 % des Memes de premier choix. Cette distribution de capitalisation boursière hautement concentrée augmente sans aucun doute la difficulté de trouver de véritables investissements de valeur dans le domaine des Memes. Si l'on participe à l'investissement dans les Memes du point de vue du VC, cela correspond à la règle empirique de "la règle des 2-8" dans le capital-risque : environ 10 % des investissements réussis dans les Memes peuvent compenser les pertes des autres investissements dans les Memes.
Résumé
En s'appuyant sur le discours récemment acclamé de Murad dans le monde des Memes, il prédit que la capitalisation boursière des Memes atteindra 1T $ dans le futur, ce qui signifie un potentiel d'augmentation de 25 fois, et plus de 25 Memes devraient entrer dans le Top 100 de l'industrie, ainsi que les VC qui achèteront des Memes de premier ordre, etc. En nous référant à nos statistiques, cette prévision est trop optimiste, la quantité et la capitalisation boursière des Memes actuels appartiennent déjà à l'industrie.
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StableGeniusDegen
· 07-27 04:55
pigeons, après avoir été pris pour des idiots, repoussent encore.
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MevWhisperer
· 07-26 21:27
All in meme peut rapporter combien ?
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BoredStaker
· 07-26 03:10
Manger trop de snacks va faire exploser les jetons, non...
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GasFeeBeggar
· 07-25 20:03
Encore une vague de prise des gens pour des idiots.
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LightningSentry
· 07-25 19:48
Il est trop tard pour gagner de l'argent, ne pense plus à ça.
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BagHolderTillRetire
· 07-25 19:47
Il faut continuer à avancer jusqu'au bout, au pire, on continue à travailler pour le financer.
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ChainBrain
· 07-25 19:41
Une autre vague de prise des gens pour des idiots commence ~
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LeekCutter
· 07-25 19:41
Perdre en raison de ses propres compétences ne nécessite pas de responsabilité.
La capitalisation boursière des jetons meme a grimpé à 2,58%. Les perspectives de développement sont prometteuses, mais les risques subsistent.
Perspective VC sur la frénésie des Memecoin : nouveau champ de bataille d'investissement ou piège à liquidité ?
Le Meme a connu une phase de germination lente de 2013 à 2019, suivie d'une période chaotique de changements rapides de 2020 à 2022, pour finalement entrer dans une période de développement rapide de 2023 à 2024, obtenant ainsi une reconnaissance et une base d'audience largement répandues en tant que domaine unique.
Le taux de rotation quotidien moyen de Meme est d'environ 11 %, tandis que DeFi est de 5 %, Layer2 est de 7 %, et le taux de rotation quotidien moyen de Layer1 est de 4 %. Ce ratio met non seulement en évidence la haute liquidité de Meme, mais indique également un intérêt et une fréquence de trading élevés des utilisateurs pour Meme.
À la fin du troisième trimestre 2024, la part de marché de Meme dans l'ensemble du marché des cryptomonnaies est passée de 0,87 % il y a deux ans à 2,58 % aujourd'hui, avec une tendance de croissance continue. Si l'on effectue une simple simulation de régression linéaire, cette part atteindra 3,54 % en 2025 et 7,81 % en 2030.
Meme est un Layer1 levier, c'est-à-dire qu'en cas d'amélioration du marché, il peut y avoir une hausse de 5 à 10 fois environ pour le Layer1.
Les mèmes de type animal et les mèmes de culture cultuelle sont des types à suivre sur le long terme. En revanche, d'autres catégories de mèmes sont souvent liées à des tendances à court terme, leur attention et leur popularité peuvent rapidement augmenter puis diminuer.
En 2024, l'industrie et le marché subissent une restructuration drastique. Dans le contexte de la mauvaise performance de nombreux projets soutenus par des VC lors de leur lancement, le Meme, en revanche, émerge comme une nouvelle force incontournable. L'essor du mode PvP, l'effet de richesse généré par les frappes uniques, ainsi que la Solana, qui est extrêmement favorable au Meme, ont tous montré une brillance unique au cours de cette année. La nouvelle génération de représentants du Meme, Murad, est rapidement devenue une personnalité populaire dans le monde des Memes grâce à son discours sur le Supercycle. Cependant, derrière cette frénésie du Meme, quels changements ont réellement eu lieu ? Du point de vue des VC, comment devons-nous nous impliquer ? Toutes ces questions méritent une exploration approfondie.
Panorama du marché des mèmes : origines, évolutions et analyse des données du marché
Origine et impact
Le mème, en tant que phénomène de diffusion culturelle, est étroitement lié à l'histoire humaine. Originaire des langues, croyances et coutumes des sociétés anciennes, il se propage au sein des groupes par imitation et apprentissage. L'émergence d'Internet a considérablement accéléré la diffusion des mèmes, qui circulent rapidement entre les utilisateurs sous forme d'images, de vidéos, de textes, et d'emojis, en raison de leur humour, de leur ironie ou de leur résonance. Les mèmes répondent au besoin des individus d'exprimer des émotions, de partager des opinions et d'établir des connexions lors d'interactions sociales. Ils reflètent les tendances sociales, la psychologie de groupe et les changements culturels. Leur propagation et leur popularité sont influencées par l'attractivité du contenu, l'environnement de diffusion, l'acceptation par la communauté et l'influence des KOL.
Dans le Web2, la culture Meme a principalement vu le jour et s'est développée sur deux plateformes : 4chan et Reddit. 4chan est le berceau du célèbre Meme Pepe the Frog, où se rassemblent de nombreux contenus liés à Pepe Meme et sa culture dérivée. En même temps, 4chan est aussi un terreau pour les bandes dessinées Boy's Club, nous offrant une perspective importante pour comprendre la culture Meme. Reddit, quant à lui, a donné naissance à des Memes classiques comme Dogecoin et Success Kid. Grâce à l'atmosphère communautaire active et à une base d'utilisateurs solide de ces deux plateformes, elles restent encore aujourd'hui des lieux de naissance pour de nombreux nouveaux Memes. En plus de ces deux plateformes, d'autres réseaux sociaux populaires (comme X et Telegram) ont également vu émerger certains Memes populaires. Par exemple, le chien dogwifhat, une image d'un chien portant un bonnet en laine rose, ce Meme a créé une forme de culture totem "chapeau" dans la communauté dès ses débuts, de nombreux utilisateurs et personnalités connues partageant des images de chiens portant des chapeaux.
Évolution et développement
Commencé avec le Web2, passionné par le Web3. Dans cet article, nous regroupons les Mèmes et leurs monnaies associées sous le terme "Meme", sans faire de distinction spécifique. En rétrospective sur le développement des Mèmes, nous remarquons qu'ils n'étaient pas visibles dans les premières étapes et n'ont pas reçu suffisamment d'attention. En nous référant aux cycles de marché haussier et baissier de l'industrie, nous pouvons diviser la ligne de développement des Mèmes en trois phases : phase émergente (de 2013 à 2019), phase chaotique (de 2020 à 2022), phase de développement rapide (de 2023 à 2024). En consultant les données statistiques d'historique de CoinMarketCap, les données de Coingecko sur les monnaies uniques, les informations historiques des moteurs de recherche et le contenu des réseaux sociaux, nous pouvons avoir une compréhension plus complète de l'évolution des Mèmes.
Au 31 décembre 2019, à ses débuts, Dogecoin était la seule crypto-monnaie de type Meme dans le classement des 100 premières par capitalisation boursière, se situant au 34e rang. En regardant entre 2013 et 2019, les crypto-monnaies de type Meme n'ont pas occupé une place significative sur le marché. Pendant cette période, l'industrie était en pleine phase de construction rapide des infrastructures, tout le monde explorait divers concepts nouveaux. Les nouvelles crypto-monnaies dominantes étaient généralement celles ayant une capacité de traitement des transactions plus efficace et des temps de confirmation plus rapides, ou de nouvelles blockchains avec de puissantes fonctionnalités de contrats intelligents. Pour les crypto-monnaies de type Meme, le défi réside dans le fait qu'elles nécessitent non seulement des coûts élevés pour établir un support, mais aussi que la construction de la liquidité est difficile, ce qui entraîne un faible volume de transactions et une difficulté à obtenir un large soutien des échanges centralisés. Ainsi, durant la période de démarrage des monnaies Meme, à part Dogecoin, qui se distingue par le mème "Doge" et possède un effet de propagation significatif, il n'y avait pas beaucoup d'autres monnaies Meme capables de survivre sur le marché.
La période chaotique qui a commencé en 2020, plus précisément en août 2020, a été déclenchée par la vague d'IDO engendrée par le DeFi Summer. Le DeFi Summer, en menant les IDO, a permis aux gens de construire de la Liquidité sur la chaîne à faible coût, d'offrir des transactions et de créer rapidement des scénarios de trading. Cela a permis l'émission de tokens à faible coût, circulant directement sur le marché secondaire sans passer par les échanges. Ce contexte a donné naissance à un certain nombre de Meme sur la chaîne. Parmi les Meme coins qui ont survécu durant cette période figurent SHIB, FLOKI et PEOPLE. Cependant, ces premiers Meme coins n'ont pas été pris au sérieux par le marché, leur popularité reposant principalement sur des concepts spéculatifs. De plus, la popularité des Meme durant la période chaotique est souvent survenue dans un contexte de surabondance de Liquidité dans l'industrie, apparaissant généralement comme le dernier relais après une montée alternée de plusieurs secteurs. Il convient de mentionner que les Meme ont également gagné une large attention en raison de leur association avec des célébrités, en particulier les déclarations continues d'Elon Musk sur Dogecoin en 2021, qui ont non seulement provoqué des fluctuations de prix très significatives pour Dogecoin, mais ont également propulsé Dogecoin vers de nouveaux sommets en termes de capitalisation boursière, avec une expansion notable de la communauté.
Avec l'arrivée de l'année 2023, la tendance des Meme coins continue de s'intensifier, avec l'émergence de divers types de Meme coins, tels que BONK, PEPE, CHEEMS, le Bitcoin lié à la culture Cult (HarryPotterObamaSonic10Inc) et SPX (SPX6900), WIF et MOG, entre autres. Pendant cette période, les types de Meme coins commencent à se diversifier, et d'autres blockchains publiques comme Solana se font également remarquer. En 2024, le développement des Meme coins entre directement dans une phase d'accélération, avec l'apparition constante de nouvelles devises telles que BOME, NEIRO en petites lettres et GOAT, chacune ayant ses propres caractéristiques. Les Meme coins sont officiellement reconnus comme une catégorie à part entière, bénéficiant d'une large reconnaissance et d'une base d'audience.
En analysant les données sur la part de marché et la performance des 600 meilleures capitalisations du marché des cryptomonnaies pour les Memes de 2013 à 2024, nous pouvons clairement observer la croissance de la capitalisation des Memes ainsi que l'expansion de leurs types et de leurs quantités. Pendant cette période, la capitalisation des Memes a non seulement connu une croissance significative, mais leurs variétés et leurs quantités ont également augmenté. À la fin du troisième trimestre 2024, la part de marché des Memes dans l'ensemble du marché des cryptomonnaies est passée de 0,87 % il y a deux ans à 2,58 % aujourd'hui, et la tendance à la hausse se poursuit. Si nous faisons une simple simulation de régression linéaire, cette part devrait atteindre 3,54 % en 2025 et 7,81 % en 2030.
Peut-être que nous avons un jour douté que les Memes ne soient qu'un phénomène éphémère, qui se tairait rapidement après la frénésie. Cependant, avec l'étude et la compréhension des Memes, nous croyons que notre point de vue a changé. Les Memes ne disparaissent pas, mais innovent constamment, chaque cycle d'époque pouvant donner naissance à un nouveau Meme phare. Cependant, derrière ces Memes phares éblouissants se cache une réalité cruelle, qui nous rappelle que nous devons toujours garder notre calme et notre lucidité.
Analyse des données de marché
En analysant le développement et les données historiques des Meme, nous pouvons avoir une idée générale de sa tendance de développement. Ainsi, étudier la configuration actuelle du marché peut nous fournir une perspective intuitive pour observer les changements des points chauds du marché et le flux des fonds. Ci-dessous, nous approfondissons les indicateurs macroéconomiques du secteur des Meme, y compris la capitalisation boursière, l'activité de trading et le volume de trading quotidien moyen, ainsi que d'autres indicateurs clés. Ces analyses révèlent non seulement les dernières dynamiques du secteur des Meme, mais montrent également sa trajectoire de développement future.
Changements de la capitalisation boursière et du nombre : Les variations de la capitalisation boursière et du nombre en circulation de Meme peuvent refléter la demande et le niveau d'acceptation du marché. Bien que certains tokens Meme aient une capitalisation boursière relativement faible, l'augmentation du nombre de Meme indique un intérêt croissant de la communauté pour l'ensemble du secteur. Par rapport à d'autres secteurs (Layer1/Layer2/DeFi), Meme est de loin en tête en termes de capitalisation boursière totale et de nouveaux ajouts au cours des deux dernières années.
Activité de trading : L'activité de trading et le taux de rotation des tokens Meme sont généralement supérieurs à ceux des autres secteurs. Selon les données de CoinMarketCap, la capitalisation boursière totale des tokens Meme est d'environ 50 milliards de dollars, avec un volume de transactions quotidien d'environ 5 milliards de dollars, ce niveau d'activité transactionnelle est bien plus élevé que celui des autres secteurs. En moyenne, le taux de rotation quotidien des tokens Meme est d'environ 11 %, tandis que le taux de rotation quotidien des tokens DeFi est d'environ 5 %, celui des Layer2 est d'environ 7 %, et celui des Layer1 est de 4 %. Ce ratio met non seulement en évidence la haute liquidité des tokens Meme, mais indique également un intérêt et une fréquence de trading élevés de la part des utilisateurs. Pour les tokens Meme qui se situent au-dessus du niveau sectoriel, en particulier ceux avec des volumes de transactions plus élevés, ils deviennent souvent des cibles de recherche de fonds sur le marché.
Nouvelle hausse des Meme coins et faible taux de succès : Le marché des Memes voit l'émergence constante de nouveaux tokens, dont les hausses dépassent parfois celles des cryptomonnaies majeures comme le BTC. Cela indique que le domaine des tokens Meme présente une volatilité élevée et des opportunités spéculatives. Cependant, parmi les nombreux nouveaux Memes, en prenant par exemple les données de Pump fun, moins de 2 % des Memes lancés réussissent, et seulement 0,23 % maintiennent une capitalisation boursière supérieure à 1M, ce qui signifie que la probabilité de survivre à l'épreuve du temps est extrêmement faible.
Volume de transactions énorme et nouveaux utilisateurs : Les Memes peuvent générer un volume de transactions énorme et possèdent un groupe d'utilisateurs relativement fidèles. Par conséquent, pour les CEX, l'inscription de pièces de monnaie Meme peut devenir une stratégie importante pour attirer du trafic et des utilisateurs. Prenons l'exemple du marché au comptant de Binance, parmi les 30 paires de trading les mieux classées en termes de volume, 20 % sont des Memes.
Rareté des Memes de premier choix : Les Memes de niveau bleu sont relativement rares. Face à des centaines de milliers de Memes, ceux qui peuvent vraiment être qualifiés de premier choix représentent moins de 1 %. Prenons l'exemple des Memes enregistrés sur le site Coinmarketcap, bien que de nouveaux Memes apparaissent constamment sur le marché, ceux qui résistent à l'épreuve du temps et se démarquent sont très rares. De plus, la distribution de la capitalisation boursière dans le secteur des Memes montre également une loi de Pareto évidente : la capitalisation boursière totale du secteur est principalement tirée par moins de 10 % des Memes de premier choix. Cette distribution de capitalisation boursière hautement concentrée augmente sans aucun doute la difficulté de trouver de véritables investissements de valeur dans le domaine des Memes. Si l'on participe à l'investissement dans les Memes du point de vue du VC, cela correspond à la règle empirique de "la règle des 2-8" dans le capital-risque : environ 10 % des investissements réussis dans les Memes peuvent compenser les pertes des autres investissements dans les Memes.
Résumé
En s'appuyant sur le discours récemment acclamé de Murad dans le monde des Memes, il prédit que la capitalisation boursière des Memes atteindra 1T $ dans le futur, ce qui signifie un potentiel d'augmentation de 25 fois, et plus de 25 Memes devraient entrer dans le Top 100 de l'industrie, ainsi que les VC qui achèteront des Memes de premier ordre, etc. En nous référant à nos statistiques, cette prévision est trop optimiste, la quantité et la capitalisation boursière des Memes actuels appartiennent déjà à l'industrie.