dYdX في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية تستمر في الريادة، الإصدار الجديد يظهر إمكانيات
تزداد المنافسة في سوق العقود الآجلة الدائمة اللامركزية حدة، لكن dYdX لا يزال يحتفظ بمكانته الرائدة، حيث كانت أداؤه في حجم التداول مؤخرًا ملحوظة بشكل خاص.
تظهر البيانات أنه في 24 يناير 2024، حتى عند النظر فقط في بيانات الطبقة الثانية من Starkware (dYdX v3)، فإن حجم تداول dYdX يتجاوز بكثير بروتوكولات المشتقات الأخرى. من الجدير بالذكر أن حجم تداول dYdX v4 قد أصبح مماثلاً لـ v3، ومن الممكن أن يكون لدى v4 مجال أكبر للتطور بفضل مجموعة متنوعة من الحوافز.
تم إطلاق dYdX v4، وهو dYdX Chain، رسميًا في 26 أكتوبر 2023، مما حقق لامركزية شاملة بما في ذلك دفتر الطلبات ومحرك المطابقة، وفي الوقت نفسه بدأ في توزيع رسوم التداول على المودعين لرموز DYDX.
dYdX Chain تحقق اللامركزية الشاملة
dYdX هي بورصة رائدة في العقود الآجلة الدائمة اللامركزية تأسست على يد أنطونيو جولياتو في عام 2017. قبل تأسيس dYdX، عمل أنطونيو جولياتو في منصة مشهورة لتداول العملات المشفرة، ثم طور بشكل كامل محرك بحث لامركزي، لكن هذا المشروع لم ينجح في جذب عدد كبير من المستخدمين.
أول منتج أطلقته dYdX هو بروتوكول تداول الهامش (v1 و v2) الذي يسمح للمستخدمين بالتداول بالرافعة المالية في العملات المشفرة من خلال الاقتراض. ومع ذلك، فإن كفاءة هذا المنتج ليست عالية، بالإضافة إلى أن رسوم الغاز على إيثيريوم مرتفعة.
منذ الإصدار الثالث، قامت dYdX بإنشاء نظام تداول قائم على دفتر الطلبات. بعد استخدام Starkware لبناء منتجات الطبقة الثانية على إيثريوم وإصدار رمز DYDX، شهدت أحجام تداول dYdX زيادة هائلة، حيث تجاوز إجمالي حجم التداول 1 تريليون دولار في 14 يوليو 2023.
حاليًا، السلسلة الرئيسية التي تروج لها الشركة رسميًا هي dYdX Chain، وهي سلسلة بلوكشين مستقلة تعتمد على Cosmos SDK وبروتوكول إجماع Tendermint PoS، وقد تم إطلاقها في 26 أكتوبر 2023، وتدعم 2000 عملية في الثانية.
على الرغم من أن dYdX v3 يمكن أن تدعم أيضًا تداول العقود الآجلة الدائمة عالية الأداء، إلا أن v4 حققت حقًا اللامركزية الكاملة. في v3، كانت شركة واحدة تدير دفتر الطلبات للتداول، وتفرض رسوم تداول، وكانت العملات المدرجة تقررها المركزية من قبل فريق التطوير. بينما في v4، يتم تشغيل واجهة dYdX بواسطة dYdX Operations SubDAO، ويدير دفتر الطلبات ومحرك المطابقة مدققون نشطون موزعون في جميع أنحاء العالم، وتُحدد العملات المدرجة من خلال الحوكمة على السلسلة.
يتم تخصيص جميع الرسوم للمستثمرين والمدققين
جميع الرسوم التي تم توليدها على سلسلة dYdX تُوزع حاليًا بالكامل على المدققين والمُعتمدين. تشمل هذه الرسوم جزئين: الجزء الرئيسي هو رسوم التداول المقومة بـ USDC، بالإضافة إلى رسوم الغاز المقومة بـ DYDX أو USDC.
تتراكم الرسوم تدريجياً حسب الكتلة، حيث يتم إنتاج كتلة واحدة تقريباً كل 1.08 ثانية، ويجب على المستخدم استلامها يدويًا. نظرًا لأن المكافآت تأتي أساسًا من USDC، فلن تتأثر بتقلبات السوق حتى لو لم يتم استلامها في الوقت المناسب.
تشير البيانات إلى أنه تم توزيع مكافآت تبلغ 2.51 مليون USDC و126 DYDX خلال الثلاثين يومًا الماضية. سيتلقى المدققون عمولة تتراوح بين 5% إلى 100%، ويمكن للمستخدمين الحصول على المكافآت عن طريق رهن DYDX للمدققين النشطين من خلال محافظ معينة، وهناك حاليًا 60 مدققًا نشطًا.
حتى 24 يناير ، تراوحت عائدات التخزين اليومية في الثلاثين يومًا الماضية بين 6.2٪ - 29.06٪ ، وكان متوسط عائد التخزين 14.97٪. القيمة الحالية لـ DYDX المودعة هي 212 مليون دولار وقد ظلت مستقرة على مدار الشهر الماضي.
تم دمج بعض المحافظ الأجهزة مع محافظ البرمجيات المحددة، مما يمكّن المستخدمين من إجراء عمليات مثل الرهان بشكل أكثر أمانًا. بالإضافة إلى ذلك، أطلق مزودو خدمات الرهان السائل الرائدون في نظام Cosmos البيئي خدمة الرهان السائل DYDX، مما يوفر للمستخدمين المزيد من خيارات العائد.
عدة تدابير تحفز زيادة حجم تداول dYdX Chain
تشير البيانات الرسمية إلى أن v4 قد تجاوزت v3 في بعض المؤشرات. خلال الـ 24 ساعة الماضية، كان حجم تداول dYdX v4 هو 688 مليون دولار، بينما كان v3 546 مليون دولار؛ عدد أوامر التداول لـ v4 هو 635791، بينما v3 هو 161337. ولكن في ما يتعلق بالعقود الآجلة الدائمة، لا يزال v4 (38.88 مليون دولار) متخلفاً عن v3 (251 مليون دولار).
إن التطور السريع لـ dYdX v4 لا يمكن فصله عن مجموعة من الحوافز. قبل إطلاق dYdX Chain، تم وضع خطة تهدف إلى نقل أحجام التداول تدريجياً من v3 إلى v4، مع تقليل الحوافز الأصلية على v3 تدريجياً.
لقد فوضت dYdX DAO جهة معينة لتشغيل برنامج تحفيزي لمدة 6 أشهر، يخصص 20 مليون دولار من رموز DYDX لمستخدمي dYdX Chain في المراحل المبكرة. ينقسم البرنامج إلى 4 مراحل، والآن نحن في المرحلة الثانية، التي ستستمر حتى منتصف فبراير. يحصل المستخدمون على نقاط عند التداول على dYdX، وبعد انتهاء كل مرحلة يتم توزيع مكافآت DYDX بناءً على النقاط. ستتم تحسين إجراءات التحفيز في كل مرحلة بناءً على ردود الفعل من المرحلة السابقة.
لجذب حجم التداول والسيولة، توفر سلسلة dYdX أيضًا خصومات على رسوم التداول. الرسوم الإجمالية للتداول أقل قليلاً من الرسوم في بورصات التداول المركزية الرئيسية. بالنسبة لصناع السوق، تكون الرسوم بحد أقصى 0.01% بعد أول 120 يومًا؛ أما بالنسبة للمشتريين، فتكون الرسوم بحد أقصى 0.05%.
يمكن للمستخدمين التداول عبر محافظ متعددة، وكذلك إيداع الأموال من خلال عدة شبكات طبقة ثانية. في المستقبل، مع إصدار USDC الأصلي، ستصبح عملية الإيداع في dYdX أكثر سهولة. في بيئة dYdX Chain، أصبحت تجربة تداول أوامر السوق أكثر سلاسة من ذي قبل.
ملخص
باعتبارها رائدة في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، لقد أظهرت سلسلة dYdX منذ إطلاقها تدريجياً قوة تنافسية تفوق النسخة v3، وقد تجاوز حجم التداول مؤخراً النسخة v4 حتى النسخة v3.
حقق dYdX Chain اللامركزية الشاملة بما في ذلك الواجهة الأمامية ومحرك المطابقة، وخاصةً تم توزيع رسوم التداول التي تحظى باهتمام كبير بالكامل على المودعين والمصادقين على DYDX. لا تزال هناك سلسلة من التدابير التي تحفز نمو حجم التداول v4، مثل خصومات صانعي السوق، مكافآت التداول، ومكافآت الأداء، مما قد يعزز بشكل أكبر حجم التداول والطلبات المفتوحة على dYdX Chain.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 9
أعجبني
9
6
مشاركة
تعليق
0/400
SnapshotDayLaborer
· 08-02 13:25
تم الاستفادة من النسخة الجديدة
شاهد النسخة الأصليةرد0
MetaverseVagabond
· 08-01 02:10
v4 انطلق انطلق انطلق اقضي على هذه المجموعة من cex
شاهد النسخة الأصليةرد0
AltcoinAnalyst
· 07-31 08:32
البيانات فريدة وحقيقية، منحنى حجم التداول التاريخي يشير إلى المخاطر
ارتفعت حجم dYdX Chain بشكل كبير، مما أظهر إمكانيات اللامركزية الشاملة.
dYdX في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية تستمر في الريادة، الإصدار الجديد يظهر إمكانيات
تزداد المنافسة في سوق العقود الآجلة الدائمة اللامركزية حدة، لكن dYdX لا يزال يحتفظ بمكانته الرائدة، حيث كانت أداؤه في حجم التداول مؤخرًا ملحوظة بشكل خاص.
تظهر البيانات أنه في 24 يناير 2024، حتى عند النظر فقط في بيانات الطبقة الثانية من Starkware (dYdX v3)، فإن حجم تداول dYdX يتجاوز بكثير بروتوكولات المشتقات الأخرى. من الجدير بالذكر أن حجم تداول dYdX v4 قد أصبح مماثلاً لـ v3، ومن الممكن أن يكون لدى v4 مجال أكبر للتطور بفضل مجموعة متنوعة من الحوافز.
تم إطلاق dYdX v4، وهو dYdX Chain، رسميًا في 26 أكتوبر 2023، مما حقق لامركزية شاملة بما في ذلك دفتر الطلبات ومحرك المطابقة، وفي الوقت نفسه بدأ في توزيع رسوم التداول على المودعين لرموز DYDX.
dYdX Chain تحقق اللامركزية الشاملة
dYdX هي بورصة رائدة في العقود الآجلة الدائمة اللامركزية تأسست على يد أنطونيو جولياتو في عام 2017. قبل تأسيس dYdX، عمل أنطونيو جولياتو في منصة مشهورة لتداول العملات المشفرة، ثم طور بشكل كامل محرك بحث لامركزي، لكن هذا المشروع لم ينجح في جذب عدد كبير من المستخدمين.
أول منتج أطلقته dYdX هو بروتوكول تداول الهامش (v1 و v2) الذي يسمح للمستخدمين بالتداول بالرافعة المالية في العملات المشفرة من خلال الاقتراض. ومع ذلك، فإن كفاءة هذا المنتج ليست عالية، بالإضافة إلى أن رسوم الغاز على إيثيريوم مرتفعة.
منذ الإصدار الثالث، قامت dYdX بإنشاء نظام تداول قائم على دفتر الطلبات. بعد استخدام Starkware لبناء منتجات الطبقة الثانية على إيثريوم وإصدار رمز DYDX، شهدت أحجام تداول dYdX زيادة هائلة، حيث تجاوز إجمالي حجم التداول 1 تريليون دولار في 14 يوليو 2023.
حاليًا، السلسلة الرئيسية التي تروج لها الشركة رسميًا هي dYdX Chain، وهي سلسلة بلوكشين مستقلة تعتمد على Cosmos SDK وبروتوكول إجماع Tendermint PoS، وقد تم إطلاقها في 26 أكتوبر 2023، وتدعم 2000 عملية في الثانية.
على الرغم من أن dYdX v3 يمكن أن تدعم أيضًا تداول العقود الآجلة الدائمة عالية الأداء، إلا أن v4 حققت حقًا اللامركزية الكاملة. في v3، كانت شركة واحدة تدير دفتر الطلبات للتداول، وتفرض رسوم تداول، وكانت العملات المدرجة تقررها المركزية من قبل فريق التطوير. بينما في v4، يتم تشغيل واجهة dYdX بواسطة dYdX Operations SubDAO، ويدير دفتر الطلبات ومحرك المطابقة مدققون نشطون موزعون في جميع أنحاء العالم، وتُحدد العملات المدرجة من خلال الحوكمة على السلسلة.
يتم تخصيص جميع الرسوم للمستثمرين والمدققين
جميع الرسوم التي تم توليدها على سلسلة dYdX تُوزع حاليًا بالكامل على المدققين والمُعتمدين. تشمل هذه الرسوم جزئين: الجزء الرئيسي هو رسوم التداول المقومة بـ USDC، بالإضافة إلى رسوم الغاز المقومة بـ DYDX أو USDC.
تتراكم الرسوم تدريجياً حسب الكتلة، حيث يتم إنتاج كتلة واحدة تقريباً كل 1.08 ثانية، ويجب على المستخدم استلامها يدويًا. نظرًا لأن المكافآت تأتي أساسًا من USDC، فلن تتأثر بتقلبات السوق حتى لو لم يتم استلامها في الوقت المناسب.
تشير البيانات إلى أنه تم توزيع مكافآت تبلغ 2.51 مليون USDC و126 DYDX خلال الثلاثين يومًا الماضية. سيتلقى المدققون عمولة تتراوح بين 5% إلى 100%، ويمكن للمستخدمين الحصول على المكافآت عن طريق رهن DYDX للمدققين النشطين من خلال محافظ معينة، وهناك حاليًا 60 مدققًا نشطًا.
حتى 24 يناير ، تراوحت عائدات التخزين اليومية في الثلاثين يومًا الماضية بين 6.2٪ - 29.06٪ ، وكان متوسط عائد التخزين 14.97٪. القيمة الحالية لـ DYDX المودعة هي 212 مليون دولار وقد ظلت مستقرة على مدار الشهر الماضي.
تم دمج بعض المحافظ الأجهزة مع محافظ البرمجيات المحددة، مما يمكّن المستخدمين من إجراء عمليات مثل الرهان بشكل أكثر أمانًا. بالإضافة إلى ذلك، أطلق مزودو خدمات الرهان السائل الرائدون في نظام Cosmos البيئي خدمة الرهان السائل DYDX، مما يوفر للمستخدمين المزيد من خيارات العائد.
عدة تدابير تحفز زيادة حجم تداول dYdX Chain
تشير البيانات الرسمية إلى أن v4 قد تجاوزت v3 في بعض المؤشرات. خلال الـ 24 ساعة الماضية، كان حجم تداول dYdX v4 هو 688 مليون دولار، بينما كان v3 546 مليون دولار؛ عدد أوامر التداول لـ v4 هو 635791، بينما v3 هو 161337. ولكن في ما يتعلق بالعقود الآجلة الدائمة، لا يزال v4 (38.88 مليون دولار) متخلفاً عن v3 (251 مليون دولار).
إن التطور السريع لـ dYdX v4 لا يمكن فصله عن مجموعة من الحوافز. قبل إطلاق dYdX Chain، تم وضع خطة تهدف إلى نقل أحجام التداول تدريجياً من v3 إلى v4، مع تقليل الحوافز الأصلية على v3 تدريجياً.
لقد فوضت dYdX DAO جهة معينة لتشغيل برنامج تحفيزي لمدة 6 أشهر، يخصص 20 مليون دولار من رموز DYDX لمستخدمي dYdX Chain في المراحل المبكرة. ينقسم البرنامج إلى 4 مراحل، والآن نحن في المرحلة الثانية، التي ستستمر حتى منتصف فبراير. يحصل المستخدمون على نقاط عند التداول على dYdX، وبعد انتهاء كل مرحلة يتم توزيع مكافآت DYDX بناءً على النقاط. ستتم تحسين إجراءات التحفيز في كل مرحلة بناءً على ردود الفعل من المرحلة السابقة.
لجذب حجم التداول والسيولة، توفر سلسلة dYdX أيضًا خصومات على رسوم التداول. الرسوم الإجمالية للتداول أقل قليلاً من الرسوم في بورصات التداول المركزية الرئيسية. بالنسبة لصناع السوق، تكون الرسوم بحد أقصى 0.01% بعد أول 120 يومًا؛ أما بالنسبة للمشتريين، فتكون الرسوم بحد أقصى 0.05%.
يمكن للمستخدمين التداول عبر محافظ متعددة، وكذلك إيداع الأموال من خلال عدة شبكات طبقة ثانية. في المستقبل، مع إصدار USDC الأصلي، ستصبح عملية الإيداع في dYdX أكثر سهولة. في بيئة dYdX Chain، أصبحت تجربة تداول أوامر السوق أكثر سلاسة من ذي قبل.
ملخص
باعتبارها رائدة في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، لقد أظهرت سلسلة dYdX منذ إطلاقها تدريجياً قوة تنافسية تفوق النسخة v3، وقد تجاوز حجم التداول مؤخراً النسخة v4 حتى النسخة v3.
حقق dYdX Chain اللامركزية الشاملة بما في ذلك الواجهة الأمامية ومحرك المطابقة، وخاصةً تم توزيع رسوم التداول التي تحظى باهتمام كبير بالكامل على المودعين والمصادقين على DYDX. لا تزال هناك سلسلة من التدابير التي تحفز نمو حجم التداول v4، مثل خصومات صانعي السوق، مكافآت التداول، ومكافآت الأداء، مما قد يعزز بشكل أكبر حجم التداول والطلبات المفتوحة على dYdX Chain.